77
Тема 4. Сутність методів дослідження і оцінки ризику
раніше одержаних даних про об'єкт підприємництва – випадкових
значень прибутковості та її статистичних характеристиках (4.5) ÷
(4.8). Аналіз ризику включає оцінку двох показників – математич-
ного очікування М (П) і коефіцієнта варіації ν (П).
Постановка задачі дослідження зумовлює вибір системи коорди-
нат. Наприклад, це можуть бути показники прибутковості конкрет-
ної підприємницької угоди або виробничої операції, ефективності
обраного для підприємництва фінансового активу, своєчасності вза-
єморозрахунку або погашення кредиторської заборгованості тощо.
Зіставлення показників М (П) і ν (П) для декількох варіантів дій
або інвестиційних проектів дозволяє ухвалити рішення про якнай-
менше ризикований з них, а потім приступати до його практичної
реалізації. Методи оцінки ризику, яки засновані на статистичних
підходах, забезпечують безпосереднє вимірювання підприємниць-
кого ризику в показниках математичних величин – середніх значень
або відхилень значень імовірності прибутковості, витрат, збитку.
Вони об'єднуються поняттям «Кількісні методи оцінки ризику».
Один з поширених підходів до оцінки ризику за допомогою цих
методів – зіставлення середньо квадратичних відхилень по кожному
з варіантів підприємницької угоди σ
і
із математичним очікуванням
випадкової величини, наприклад, прибутку від угоди - П
і.
, яке харак-
теризує інтерес суб'єкта та ефективність угоди. Перевага віддається
найефективнішому варіанту при однаковому відхиленні або варіанту
з меншим відхиленням при рівній ефективності підприємницької дії.
Іншим прикладом математичного моделювання ризику може служити
метод оцінки ризику підприємницької фірми. Вибірка даних для статистич-
ної обробки проводиться по сукупності всіх угод, що були укладені фірмою
за певний період, наприклад, для вибору контрагента по угоді з мінімальним
ризиком невчасної оплати за поставлені товари, надані послуги.
Перевагою статистичних методів моделювання виступає їх
простота і точність прогнозованого результату. Для господарських
систем з тривалими часом сталого функціонування розробляються
саме такі методи, наприклад, для оцінки коливань валютних курсів,
сезонних цін на сировину або продукцію.
В період економічних трансформацій динаміка виробничих відно-
син і господарських взаємозв'язків знаходиться на дуже високому рівні,
а стале функціонування виробничо-господарських систем триває не дов-
го. Тому тут виявляється великий недолік статистичних методів в ризи-
кології – залежність їх достовірності від великого числа раніше напра-