Шавлюк В.Г. Финансы. Денежное обращение. Кредит. Лекции по экономике

Подождите немного. Документ загружается.

Финансы. Денежное обращение. Кредит

Код: {E57BBEEE-223A-403A-A863-11AC4F5811BA} (хранится с 17.07.2004)

Шавлюк, Василий Георгиевич Финансы. Денежное обращение. Кредит: Конспект лекций для студентов вузов

экономических специальностей. - М.: МИКХИС, 2000.- 96 с. : ил., 400 экз.

В конспекте лекций, в соответствии с требованиями Российского общеобразовательного стандарта, изложены

программа курса «Финансы. Денежное обращение. Кредит», лекционный материал по 10 основным темам данного

курса, контрольные вопросы и рекомендованная литература. Рассмотрены основные понятия финансов, финансовой

системы и политики, виды, формы и методы финансового контроля, финансы коммерческих предприятий и их

организация в рыночных условиях. Уделено внимание также бюджету, денежной, страховой, кредитной, валютной

политике и задачам финансовых служб предприятий и организаций в этих сферах. Конспект лекций предназначен для

экономистов, преподавателей и студентов вузов, может быть полезным для практических работников финансовых

органов.

Финансы

Российская Федерация

УДК 336

СОДЕРЖАНИЕ КУРСА

ВВЕДЕНИЕ

Финансы - неотъемлемая часть рыночных отношений и одновременно важный инструмент

реализации государственной политики. Поэтому важно хорошо знать природу финансов,

особенности их функционирования, видеть способы наиболее полного их использования в

интересах эффектного развития общественного производства. Знание финансовой сферы

деятельности необходимо сегодня еще и потому, что страна переживает глубокий экономический

и финансовый кризис. Первостепенное значение в этих условиях приобретают ответы на вопросы

о том, как стабилизировать экономическую ситуацию, что может обеспечить эффективное ведение

хозяйства, какими методами добиться нормализации финансового положения страны, как снизить

бюджетный дефицит и т.п.

Проблемы финансового оздоровления волнуют сегодня буквально всех. Ведь то, что

происходит в настоящее время в финансовой сфере деятельности теснейшим образом связано с

личным благополучием каждого. Размер прибыли и налогов, отчислений на социальное

страхование и пенсии, цена акции и облигаций, формы инвестирования средств в производство и

социальную сферу и т.п. - такие вопросы обсуждаются сегодня не только в правительственных

кругах, они волнуют каждого.

Изучение финансов позволяет знать, куда и на что используются взимаемые с предприятий и

граждан налоги, каковы причины и последствия бюджетного дефицита, зачем нам нужны

фондовые биржи, являются ли предлагаемые экономические и социальные программы

эффективными, следует ли дальше дотировать убыточные предприятия или не препятствовать их

банкротству, как стабилизировать денежную систему и т.д.

Российский общеобразовательный стандарт высшего профессионального образования,

утвержденный Госкомвузом РФ 14.04.95 г. предусматривает следующие требования к уровню

подготовки специалистов по специальности 060800: знать основы финансов, организации

денежного обращения и кредитов предприятий и уметь использовать финансово-кредитный

механизм с

целью повышения эффективности работы предприятий и составления финансовых планов.

Основные вопросы курса по указанному стандарту: сущность и роль кредита и финансов;

государственный бюджет; формирование и использование денежных накоплений предприятий;

основные принципы финансирования и кредитования капитальных вложений; оборотные средства

предприятий; система их финансирования и кредитования; безналичные расчеты между

предприятиями; краткосрочный кредит в хозяйственном механизме управления предприятиями;

финансовая работа и финансовое планирование в системе управления предприятием; роль

финансов и кредита в развитии внешнеэкономической деятельности предприятий.

1. ФИНАНСЫ, ФИНАНСОВАЯ СИСТЕМА, БЮДЖЕТ

1.1 Финансы и финансовая система

1.1.1. Сущность и функции финансов

Рассмотрим несколько общепринятых в настоящее время понятий и определений.

Финансы - система экономических отношений, в процессе которых происходит

формирование, распределение и использование фондов денежных средств в целях выполнения

функций и задач государства и обеспечения условий расширенного воспроизводства.

Фонды денежных средств - части денежных доходов, предназначенные для конкретных

расходов (например, для капитального строительства).

Функции финансов - проявление сущности финансов в действии. Так, финансы выполняют

распределительную, контрольную и регулирующую функции.

Финансовая политика - совокупность мероприятий государства по разработке общей

концепции, основных направлений, главных задач использования финансовых отношений, по

созданию

механизма и управлению финансовой деятельностью хозяйствующих субъектов.

Финансовая система - система форм и методов образования, распределения и использования

фондов денежных средств государства и предприятий.

Финансовые ресурсы - совокупность целевых фондов денежных средств государства и

предприятий. Главным условием роста финансовых ресурсов является увеличение национального

дохода. Финансовые ресурсы страны отражаются в сводном финансовом плане, составляемом

Министерством экономики РФ. Финансовые ресурсы включают государственную бюджетную

систему, внебюджетные правительственные фонды и ресурсы предприятий различных форм

собственности (амортизацию и прибыль, остающуюся в их распоряжении).

Финансовый аппарат - органы, осуществляющие управление финансами. К ним относятся

высшие законодательные органы власти - Федеральное собрание и его две палаты -

Государственная дума и Совет Федерации, Министерство финансов РФ и его органы на местах,

Министерство по налогам и сборам РФ, Федеральная служба налоговой полиции,

Государственный таможенный комитет РФ, Центральный банк РФ, финансовые органы и

управления на предприятиях различных форм собственности, осуществляющие функции

оперативного управления финансами.

Финансовый контроль - элемент системы управления финансами; особая форма стоимостного

контроля за финансовой деятельностью всех экономических субъектов (государства,

территориальных административных образований, предприятий и организаций) - соблюдением

финансово-хозяйственного законодательства, целесообразностью произведенных расходов,

экономической эффективностью хозяйственно-финансовых операций.

Финансовый механизм - система установленных государством форм, видов и методов

финансовых отношений. В зависимости от степени регулирования со стороны государства он

подразделяется на директивный и регулирующий. Директивный связан с отношениями, в которых

непосредственно участвует государство (налоги, государственный кредит, бюджетный процесс и

т.д.). Регулирующий определяет основные направления использования финансовых отношений, не

затрагивающих напрямую интересы

государства (например, организация внутрихозяйственной деятельности на предприятиях).

Финансовый рынок - рынок краткосрочных, среднесрочных и долгосрочных кредитов и

фондовых ценностей, т.е. акций, облигаций и других видов ценных бумаг.

Во всех странах произошло огосударствление крупной части национального дохода (от 30 до

50%). Располагая огромными фондами денежных средств, государства стали оказывать

существенное воздействие на процесс воспроизводства. Расширилась сфера финансовых

отношений. Государство стало аккумулировать не только ресурсы бюджетной системы, но и

многочисленных бюджетных фондов.

Значительное развитие получили финансы предприятий различных форм собственности.

Основной организационно-правовой формой стали акционерные общества (АО). Выпуск акций -

одна из мощных форм мобилизации капитала, позволяет трансформировать денежные сбережения

в производственные инвестиции.

Финансы выражают денежные отношения, возникающие между:

 предприятиями в процессе приобретения товароматериальных ценностей, реализации

продукция, и услуг;

 предприятиями и вышестоящими органами при создании централизованных средств и их

распределении;

 государством и предприятиями при уплате ими налогов в бюджет и финансировании

расходов;

 государством и гражданами при внесении ими налогов и добровольных платежей;

 предприятиями, гражданами и внебюджетными фондами при внесении платежей и

получении ресурсов:

 отдельными звеньями бюджетной системы;

 страховыми организациями и предприятиями и населением при уплате страховых взносов и

возмещении ущерба при наступлении страховых случаев;

 денежные отношения, связанные с кругооборотом фондов предприятия.

Финансы - неотъемлемая часть денежных отношений. Однако не всякие денежные отношения

выражают финансовые отношения. Финансы отличаются от денег как по содержанию, так и по

выполняемым функциям. Деньги - это всеобщий эквивалент, с

помощью которого прежде всего измеряются затраты труда производителей, а финансы -

экономический инструмент распределения и перераспределения валового внутреннего продукта

(ВВП -стоимость конечных товаров и услуг, произведенных резидентами данной страны на ее

территории за определенный период времени) и национального дохода (НД - вновь созданная

стоимость или стоимость ВВП за вычетом потребленных в процессе производства орудий и

средств производства), орудие контроля за образованием и использованием денежных средств. С

помощью финансов происходит вторичное распределение и перераспределение НД.

Социально-экономическая сущность финансовых отношений заключается в исследовании, за

счет кого государство получает финансовые ресурсы и в чьих интересах использует эти средства.

Однако распределительные процессы происходят не только через финансы, но и путем

использования цен и кредита.

Вспомним, что цена есть денежное выражение стоимости товара. Прежде чем произойдет

распределение и перераспределение НД, товар должен быть реализован. Цены также регулируют

спрос и предложение на товары и тем самым оказывают воздействие на воспроизводство.

Крупные перераспределительные процессы протекают и в сфере кредитных отношений.

Финансы и кредит - взаимосвязанные категории. В сочетании они обеспечивают кругооборот

денежных фондов предприятий.

Кредит представляет собой движение ссудного фонда, осуществляемого через банковскую

систему. Банки аккумулируют свободные денежные средства предприятий и населения и

передают их на основе обеспеченности, возвратности, платности и срочности предприятиям,

нуждающимся в них.

Финансы выполняют также контрольную функцию - в контроле за распределением ВВП по

соответствующим фондам и расходованием их по целевому назначению. Одна из важных задач

финансового контроля - проверка соблюдения законодательства по финансовым вопросам,

своевременности и полноты выполнения финансовых обязательств перед бюджетом, налоговой

службой, банками, а также взаимных обязательств предприятий и организаций по расчетам и

платежам.

Финансы выполняют также регулирующую функцию. Эта функция связана с вмешательством

государства через финансы (государственные расходы, налоги, государственный кредит) в

процессе воспроизводства, с государственным регулированием рынка ценных бумаг. Но эта

функция финансов в России развита еще слабо.

1.1.2. Роль финансов в расширенном воспроизводстве

Расширенное воспроизводство включает непрерывное возобновление и расширение

производственных фондов, воспроизводство рабочей силы и производственных отношений, рост

ВВП и его главной части - национального дохода. Оно осуществляется с помощью использования

экономических рычагов, товароденежных, финансовых и кредитных отношении. Важная роль в

воспроизводстве всех составных частей ВВП принадлежит государственным финансам и

финансам предприятий. Государство воздействует на воспроизводственный процесс через

финансирование предприятий и отдельных отраслей хозяйства, расходов на социальные цели и

налоговую политику.

Инвестиционная политика сейчас проводится в следующих направлениях:

 дальнейшая децентрализация инвестиционного процесса на основе развития

многообразных форм собственности, повышения роли собственных источников

накоплений;

 государственная поддержка предприятий за счет централизованных, инвестиций, кредитов,

сохранения безвозвратного бюджетного финансирования для социально значимых

объектов, имеющих некоммерческий характер;

 размещение централизованных капитальных вложений строго в соответствии с

федеральными целевыми программами;

 усиление государственного контроля за целевым использованием бюджетных средств при

финансировании;

 расширение практики совместного государственно-коммерческого финансирования

инвестиционных проектов;

 совершенствование нормативной базы в целях привлечения иностранных инвестиций.

Государственные инвестиций должны быть социально обоснованными, направленными на

создание дополнительных рабочих

мест, повышение жизненного уровня, стимулирование собственной инвестиционной активности

предприятий.

Большое значение для финансов предприятий имеет налоговая политика, виды налогов, их

ставки, льготы. Сейчас налоговая политика не стимулирует расширенное воспроизводство,

налогообложение достигло более 30% ВВП. Прекращение спада производства и экономический

рост возможны только в условиях резкого увеличения инвестиционных ресурсов, укрепления

покупателей силы рубля, облегчения налогообложения.

1.1.3. Финансы Российской Федерации в условиях углубления рыночных реформ

Переход России к рыночной экономике стал болезненным процессом, привел к резкому

падению производства. Его объем, например, в 1995 г. составил лишь 50% его уровня в 1990 г.

Положение выправляется очень медленно. Рост финансовых ресурсов в последние годы является

эфемерным, он достигается за счет инфляционного роста цен и переоценки основных фондов.

Финансовые ресурсы складываются из трех источников:

 средства, аккумулированные в государственной бюджетной системе;

 средства внебюджетных фондов;

 ресурсы, используемые самими предприятиями (прибыль и амортизация).

 Финансовый баланс страны характеризуется, прежде всего, отрицательным сальдо. Это

тревожный показатель. До 1995 г. его покрытие обеспечивалось в основном путем эмиссии

денег ЦБ РФ, а с 1995 г. - через выпуск ГКО, которые были тяжелым бременем для

правительства.

В источниках финансирования возросло значение прибыли и амортизации. Вследствие

произведенных неоднократных переоценок основных фондов их стоимость возросла с 1,5 трлн

руб. на начало 1992 г. до 12,634 трлн руб. на начало 1997 г.

Происходит децентрализация финансовых ресурсов. Крупные средства перераспределяются

через автономные социальные фонды (пенсионный, социального страхования, медицинский).

Финансы РФ находятся в состоянии глубокого кризиса, выражающегося в крупном

бюджетном дефиците, инфляции, неплатежах,

падении валютного курса рубля по отношению к СКВ, большой внутренней и внешней

задолженности страны.

Задача заключается в том, чтобы остановить спад производства, инфляционный процесс,

активизировать инвестиционную деятельность, преодолеть бюджетный дефицит,

совершенствовать систему налогообложения и все финансовые отношения в целях достижения

финансовой стабилизации.

1.1.4. Финансовая система и характеристика ее звеньев

Каждое звено финансовой системы (предприятия, государственный бюджет, внебюджетные

специальные фонды) представляет собой определенную сферу финансовых отношений, а

финансовая система в целом - совокупность различных сфер финансовых отношений, в процессе

которых образуются и используются фонды денежных средств.

Финансовая система РФ включает следующие звенья финансовых отношений:

государственную бюджетную систему, внебюджетные специальные фонды, государственный

кредит, фонды страхования, финансы предприятий различных форм собственности. Первые три

блока финансовых отношений относятся к централизованным финансам и используются для

регулирования экономики и социальных отношений на макро уровне. Финансовые отношения

предприятий относятся к децентрализованным финансам и используются для регулирования и

стимулирования экономики и социальных отношений на микро уровне.

Государственная бюджетная система РФ в настоящее время включает три звена:

 республиканский бюджетный. РФ или федеральный бюджет;

 бюджеты субъектов Федерации;

 местные бюджеты.

Все эти бюджеты функционируют автономно. Местные бюджеты со своими доходами и

расходами не входят в бюджеты территорий, а те не включаются в федеральный бюджет.

Таким образом, структура бюджетной системы РФ приближена к структуре бюджетных

систем западных стран.

Второе звено финансовой системы - внебюджетные специальные фонды. Их около 20, в том

числе 4 социальных, остальные производственного назначения.

Внебюджетные фонды имеют строго целевое назначение - расширить социальные услуги

населению, стимулировать развитие остальных отраслей инфраструктуры, обеспечить

дополнительными ресурсами приоритетные отрасли экономики.

Важнейший среди социальных фондов - Пенсионный фонд, средства которого формируются

за счет страховых взносов, дотации из федерального бюджета и ресурсов, получаемых от

собственных инвестиций фонда.

К социальны фондам относятся также фонд социального страхования, Государственный фонд

занятости населения, Федеральный и территориальные фонды обязательного медицинского

страхования.

Государственный кредит представляет собой особую форму кредитных отношений между

государством и юридическими и физическими лицами, при которых государство выступает

главным образом в качестве заемщика средств. В основном это государственные займы и другие

ценные бумаги государства. Государственный внутренний долг РФ составляет сейчас порядка 400

млрд рублей.

На страховом рынке в настоящее время действует около 3 тыс. страховых компаний. Они

проводят операции по страхованию жизни, грузов, от несчастных случаев и болезней,

ответственности.

Финансы предприятий различных форм собственности (государственные, муниципальные,

акционерные, частные, арендные и др.) составляют основу финансов. Здесь формируется

преобладающая часть финансовых ресурсов. От состояния финансов предприятий во* многом

зависит общее финансовое положение страны.

В условиях рыночных отношений предприятия осуществляют свою деятельность на началах

коммерческого расчета, при котором расходы предприятия должны покрываться за счет

собственных доходов. Главным источником производственного и социального развития

предприятия является прибыль. Предприятие обладает реальной финансовой независимостью,

самостоятельно

распоряжается прибылью, формирует фонды, изыскивает средства для инвестирования и т.д.

Литература: [1], [3], [6].

2. Управление финансами и финансовая политика

2.1. Управление финансами

Управление финансами в РФ осуществляют:

 высшие законодательные органы власти - Федеральное собрание и его 2 палаты - -

Государственная дума и Совет Федерации (рассмотрение и утверждение федерального

бюджета РФ, законов о налогах, сборах, обязательных платежах);

 Министерство финансов РФ и его органы на местах (финансовая политика, составление

бюджета, привлечение иностранных кредитов, финансовый контроль и др.);

 Министерство по налогам и сборам РФ и налоговые инспекции (контроль за взносами в

бюджет, соблюдение налогового законодательства, проверки правильности уплаты

налогов);

 Федеральная служба налоговой полиции (предупреждение, выявление и пресечение

налоговых преступлений);

 Государственный таможенный комитет РФ (проведение налоговых проверок по налогам,

взимаемым таможенными органами, проверка таможенной документации и др.).

 В условиях рынка исключительно важное значение имеет финансовый менеджмент -

эффективное управление ресурсами предприятий различных форм собственности.

 Основными задачами финансового менеджмента являются:

 планирование и прогнозирование финансовой стороны деятельности предприятий (объем

производства и реализации продукции, прибыль, капитальные вложения, внедрение новых

управленческих и финансовых решений);

 принятие наиболее целесообразных решений в процессе инвестирования средств (темпы

роста объема продукции, структура привлекаемых средств, методы мобилизации, способы

инвестирования - кредиты, акции, облигации и др.);

 координация финансовой деятельности предприятия со всеми его службами;

 проведение операций на финансовом рынке по мобилизации дополнительных капиталов,

реализации собственных акций и облигаций.

Таким образом, основными методами финансового управления являются: прогнозирование,

планирование, налогообложение, самофинансирование, кредитование, система расчетов,

амортизационные отчисления, вопросы стимулирования, система финансовых санкции.

2.2. Финансовая политика

Включает следующие мероприятия:

 определение ее концепции, общих направлений, целей, главных задач;

 создание адекватного финансового механизма;

 управление финансовой деятельностью государства и других субъектов экономики.

 Основу финансовой политики составляют стратегические направления, которые

определяют долгосрочную и среднесрочную перспективу использования финансов и

предусматривают решение главных задач, вытекающих из особенностей

функционирования экономики и социальной сферы, выбор текущих тактических целей и

задач использования финансовых отношений.

 Задачи финансовой политики:

 обеспечение условии для формирования финансовых ресурсов:

 установление рационального распределения и использования финансовых ресурсов;

 организация регулирования и стимулирования экономических и социальных процессов

финансовыми методами:

 выработка финансового механизма и его развитие;

 создание эффективной деловой системы управления финансами.

Типы финансовой политики:

классический - невмешательство государства в экономику, сохранение свободной

конкуренции, использование рыночного

 механизма как главного регулятора хозяйственных процессов (А. Смит, Д. Рикардо и др.);

 регулирующий - регулирование государством циклического развития экономики путем

государственных расходов для роста предпринимательской деятельности, ликвидации

безработицы, создания новых рабочих мест (Д. Кейнс и др.). Главным механизмом

регулирования становится подоходный налог по прогрессивным ставкам, т.е. изъятие у

экономических субъектов доходов, используемых в виде сбережений, государственный

кредит, политика дефицитного финансирования, долгосрочные займы;

 планово-директивная финансовая политика применяется в странах, использующих

административно-командную систему управления экономикой. Цель - обеспечить

максимальную концентрацию финансовых ресурсов у государства для их последующего

перераспределения в соответствии с основными направлениями государственного плана.

Однако значительные ресурсы используются непроизводительно: на финансирование

оборонных отраслей, долгострои, военные расходы и т.д. Покрытие расходов на

социальные нужды осуществляется остаточным методом.

2.3. Современная финансовая политика Российской Федерации

Основа - признание свободы предпринимательской деятельности, введение разнообразных

форм хозяйствования, приватизация государственной собственности и переход к смешанной

экономике, базирующейся на умелом сочетании частных и государственных хозяйствующих

субъектов.

Финансовый механизм - государство отказывается от директивного руководства

внутрихозяйственными отношениями на предприятиях и переводит их отношения с бюджетом на

налоговую основу, которая ставит заслон произвольному изъятию доходов.

Финансовые ресурсы перераспределяются между экономическими субъектами, исходя из

спроса и предложения, через финансовый рынок, как инструмент их перераспределения.

Широкое распространение получила система внебюджетных фондов государства. Она

позволяет сконцентрировать необходимые

средства для целевого финансирования социальных расходов (например, пенсионные фонды).

Развивается страховой рынок - создание независимых частных страховых компаний, новых

видов и форм страхования.

Кардинально изменилась система управления финансами. На смену единому органу

управления - Министерству финансов -пришла целая система финансовых и контрольных органов.

Возник независимый аудиторский финансовый контроль.

Проведена налоговая реформа, утвержден новый Налоговый кодекс РФ.

Литература: [1], [2], [3], [6].

3. Финансовый контроль

3.1. Сущность финансового контроля и его развитие в условиях рынка

Финансовый контроль - контроль законодательных и исполнительных органов власти всех

уровней за финансовой деятельностью всех экономических субъектов (государства, предприятий,

учреждений, организаций) с применением особых методов в части соблюдения законодательства в

процессе формирования и использования фондов денежных средств, оценки экономической

эффективности хозяйственно-финансовых мероприятий и целесообразности произведенных

расходов. Он имеет место во всех сферах общественного производства и сопровождает весь

процесс движения денежных фондов. Он многоуровневый и всесторонний. Финансовые

нарушения влекут за собой санкции и штрафы. Контролируется разработка, утверждение и

исполнение бюджетов всех уровней и внебюджетных фондов, финансовая деятельность

предприятий и организаций, финансовых корпораций, соблюдение правил организации денежных

расчетов, ведения учета и отчетности.

Контроль со стороны кредитных учреждений, акционеров и внутренний контроль

осуществляется в направлении эффективности и целесообразности использования денежных

ресурсов (собственных, заемных и привлеченных), анализа фактических финансовых результатов,

финансовой оценки инвестиционных проектов,

правильности финансовых отчетов, анализа финансового состояния и ликвидности.

Новые тенденции в развитии финансового контроля:

 сужается сфера государственного финансового контроля, он сохраняется в сфере

макроэкономических процессов (стоимостные пропорции движения ВВП, денежной массы,

формирование и использование фондов денежных средств, поступающих в распоряжение

государства), расширяется аудит;

 происходит определенный сдвиг от последующего контроля в сторону предварительного,

особенно при утверждении госбюджета;

 повышается уровень организации учета в стране - бухгалтерского, бюджетного,

налогового. Отчетная документация - главный объект финансового контроля.

3.2. Виды, формы и методы финансового контроля

Классифицируются по разным критериям:

 времени проведения: предварительный - до совершения финансовых операций.

 Предусматривает оценку обоснованности финансовых программ и прогнозов для

предотвращения неэкономного и неэффективного расходования средств (бюджеты всех

уровней, финансовые планы и сметы, кредитные заявки, финансовые разделы бизнес-

планов, прогнозные балансы, различные договоры); текущий (оперативный) - в момент

совершения сделок, финансовых операций, выдачи ссуд и т.д. Он предупреждает

возможные злоупотребления при получении и расходования средств, способствует

соблюдению финансовой дисциплины и своевременности расчетов; последующий