Нехорошева Л.Н. Экономика предприятия

Подождите немного. Документ загружается.

Приспособление к рынку

Рис. 6.5.4. Конкурентные стратегии фирм:

А—А — стандартный бизнес; Б—Б — специализированный бизнес;

1 — силовая стратегия; 2 — пионерская стратегия; 3 — соединяющая

стратегия; 4 — нишевая стратегия

Существуют по меньшей мере четыре основных типа страте-

гий конкурентной борьбы, каждый из которых ориентирован

на разные условия экономической среды и разные ресурсы, на-

ходящиеся в распоряжении фирмы. Придерживающиеся их

фирмы каждая по-своему, не так как другие, но одинаково

удачно приспособлены к требованиям рынка. И все они нужны

для нормального функционирования экономики.

Силовая стратегия — стратегия конкурентной борьбы,

ориентированная на снижение издержек производства за счет

эффекта масштаба. Фундаментальный источник сил — массо-

вое производство продукции хорошего качества по низким це-

нам. За счет этого фирма обеспечивает запас конкурентоспособ-

ности. Девиз такой стратегии: "Дешево, но прилично" (но не

"дорого и плохо"). Такую стратегию применяют большинство

крупных промышленных предприятий.

Пионерская стратегия — стратегия конкурентной борьбы,

ориентированная на радикальные инновации. Фирмы, занятые

этим рискованным первопроходческим бизнесом, часто называ-

ют "первыми ласточками". Их деятельность связана с созданием

новых или с радикальным преобразованием старых товаров или

рынков. Сила пионеров обусловлена внедрением принципиаль-

ных новшеств, они извлекают выгоду из первоначального при-

512

сутствия на рынке. В 85 случаях из 100 они терпят крах, но за

счет 15 случаев получают огромный эффект и моральный успех.

Они являются двигателями научно-технического прогресса. Де-

виз пионеров: "Лучше и дешевле, если получится".

Соединяющая стратегия — стратегия конкурентной борь-

бы, предполагающая максимально гибкое удовлетворение не-

больших по объему (локальных) потребностей рынка. Сила

местной неспециализированной фирмы — в ее лучшей приспо-

собленности к удовлетворению небольших по объему, а нередко

кратковременных нужд конкретного клиента. Это путь повы-

шения ценности не за счет сверхвысокого качества (как у нише-

вой стратегии), а за счет индивидуализации, эксклюзивности

товара или услуги. Девиз соединяющей стратегии: "Вы допла-

чиваете за то, что я решаю именно Ваши проблемы". Повышен-

ная гибкость данной стратегии позволяет фирмам удерживать

свои позиции в конкурентной борьбе.

Нишевая стратегия — стратегия конкурентной борьбы,

заключающаяся в выпуске ограниченного количества узкоспе-

циализированной продукции высокого качества. За счет своей

способности побеждать более мощных конкурентов не силой, а

умением, фирмы, придерживающиеся этой стратегии, получили

название "хитрых лис". Свои дорогие и высококачественные то-

вары фирмы, проводящие нишевую стратегию, адресуют тем,

кого не устраивает обычная продукция. Девиз стратегии: "Доро-

го, зато отлично". Такие фирмы стремятся уклониться от пря-

мой конкуренции с ведущими фирмами. Эта стратегия призыва-

ет не бороться напрямую с ведущими корпорациями, а выиски-

вать недоступные для них сферы деятельности. Такой подход

серьезно повышает шансы слабого в соперничестве с сильными.

На рис. 6.5.5 показано место каждой рассмотренных из

стратегий в координатах "издержки — качество".

Рис. 6.5.5. Матрица "издержки—качество" и типы стратегий

конкурентной борьбы фирм

17 Зак. 2737 513

Из рис. 6.5.5 видно, что наименьшие издержки и наивыс-

шее качество имеют фирмы, придерживающиеся пионерской

стратегии конкурентной борьбы, обеспечивающей наивысший

уровень конкурентоспособности товара за счет монополизации

своих новшеств. Для реализации этой стратегии нужны очень

квалифицированные кадры, достаточный научно-производст-

венный потенциал, мобильность менеджмента. Пионеры обес-

печивают развитие общества.

Фирмы, использующие силовую стратегию, удовлетворяют

потребности массовых потребителей, а нишевую — богатых.

Соединяющая стратегия аккумулирует в себе элементы всех ра-

нее рассмотренных стратегий, поэтому она находится в центре

матрицы.

Глава 6. Хозяйственный риск и его оценка

6.1. Понятие хозяйственного риска, объективные

и субъективные причины возникновения рисков

Риск, связанный с производственно-хозяйственной деятель-

ностью, называется хозяйственным риском. В момент приня-

тия управленческих решений относительно производствен-

но-хозяйственной деятельности практически невозможно полу-

чить точные и полные знания об отдаленной во времени среде, в

которой будет осуществляться деятельность организации, обо

всех действующих или потенциально возможных внешних и

внутренних факторах, оказывающих на нее влияние. Таким об-

разом, среда, в которой функционирует организация, характе-

ризуется неопределенностью. Основные ее причины:

• спонтанность природных процессов и явлений, стихий-

ные бедствия;

• случайность, когда в сходных условиях одно и то же собы-

тие происходит неодинаково в результате наложения многих

социально-экономических и технологических процессов;

• наличие противоборствующих тенденций, столкновения

интересов;

• военные действия, межнациональные конфликты;

• существование различий в социально-психологических

установках, оценках и поведении людей;

• вероятностный характер научно-технического прогресса,

поскольку практически невозможно заранее определить конкрет-

ные последствия научных открытий, технических изобретений;

514

• ограниченность материальных, финансовых, трудовых и

других ресурсов;

• невозможность однозначного познания объекта, процесса,

явления в силу ограниченности сознательной деятельности че-

ловека.

Ситуация неопределенности имеет широкий диапазон: от

полного неведения о будущих событиях до возможности хотя

бы приблизительно определить крайние пределы случайных ве-

личин и предсказать интервалы наиболее их вероятных значе-

ний.

Таким образом, риск является следствием неопределенно-

сти. Зависимость между уровнем неопределенности и степенью

риска показана на рис. 6.6.1.

Рис. 6.6.1. Принципиальная схема зависимости риска и уровня

неопределенности

Когда неопределенность равна нулю, имеет место полная де-

терминированность, в этом случае риск практически отсутству-

ет. При низком уровне неопределенности риск незначителен,

при среднем и высоком уровнях — существенно повышается,

при сверхвысоком — резко возрастает.

Неопределенность является элементом объективной дей-

ствительности. В социально-экономических процессах устра-

нить неопределенность будущего невозможно. Следовательно,

существует объективная основа хозяйственных рисков — это

неопределенность. Находясь в сфере фатального действия тех

или иных факторов, управленческий персонал предприятий

вынужден рисковать, принимая решения в условиях неопреде-

ленности.

515

Крупные организации менее склонны к принятию чрезмер-

но рискованных решений, поскольку при этом в рискованные

ситуации втягиваются огромные капиталы и большое число ра-

ботников. Для таких организаций в ситуациях, связанных с

риском, наиболее характерной является деятельность по выра-

ботке мер, направленных на снижение риска. Экономическая

активность менее крупных хозяйствующих субъектов, как пра-

вило, связана с использованием ситуаций повышенного риска.

Следовательно, чем больше активы организации, а значит вы-

ше уровень их ликвидности, тем ниже уровень риска, на кото-

рый идет организация (рис. 6.6.2).

Рис. 6.6.2. Принципиальная схема зависимости риска и ликвидности

Хозяйствующие субъекты проявляют готовность идти на

риск в условиях неопределенности потому, что наряду с риском

потерь существует возможность увеличить доход. Таким обра-

зом, риски несут в себе потенциал возможной прибыли.

Практика производственно-хозяйственной деятельности по-

казывает, что известная доля риска является необходимым ус-

ловием получения дохода. Наибольшую прибыль, как правило,

приносят рыночные операции с повышенным риском (рис. 6.6.3).

Рис. 6.6.3. Принципиальная схема зависимости риска и доходности

516

Существует оптимальный (равновесный) уровень риска, ко-

торый при определенной степени ликвидности обеспечивает

приемлемый уровень доходности (рис. 6.6.4).

Риск является неизбежной составной частью производст-

венно-хозяйственной деятельности, любой вид которой несет в

себе те или иные риски. Следовательно, деятельность предпри-

ятий и риск — понятия неразделимые, в теории управления хо-

зяйственными рисками это называется аксиомой всеохватпно-

стпи. Ее сущность состоит в том, что нет безрисковых видов про-

изводственно-хозяйственной деятельности. Безрисковых видов

хозяйственной деятельности не существует — это абстракция,

иногда используемая исследователями для упрощения ситуа-

ций в предлагаемых ими моделях.

Хозяйственный риск характеризуется как опасность потери

ресурсов или недополучения доходов. В этой связи риск тесно

связан с еще одним понятием — опасность. Риск — это, по су-

ществу, количественная оценка опасности.

Даже в плановой централизованно управляемой экономике

из-за нарушения теми или иными организациями в силу раз-

ных причин своих договорных обязательств производствен-

но-хозяйственная деятельность была сопряжена с опасностью

недопоставки продукции, невыполнения государственного пла-

на и др.

В рыночной экономике производственно-хозяйственная де-

ятельность осуществляется в условиях гораздо более высокой

изменчивости и неопределенности социально-экономической

среды. В рыночных условиях гораздо выше опасность потери

ресурсов или недополучения доходов.

517

Рис. 6.6.4. Равновесный уровень риска

Государственное регулирование в условиях рынка сводится

к установлению норм, правил производственно-хозяйственной

деятельности, поведения на рынке, которые регламентированы

сводом нормативно-законодательных документов. Все осталь-

ное определяется производителями и потребителями, их волей

и случайным образом складывающимся влиянием факторов,

являющихся внутренними или внешними по отношению к

субъекту хозяйствования.

"Рыночной свободе" той или иной хозяйствующей организа-

ции сопутствует одновременно "рыночная свобода" потребите-

лей и других производителей, которые вольны покупать или не

покупать ту или иную продукцию, предлагать свои цены, дик-

товать свои условия сделок. При этом естественно что те, с кем

организация вынуждена вступать в хозяйственные отношения,

стремятся прежде всего к своей выгоде, а выгода одних нередко

связана с ущербом для других.

Задача менеджеров организации в рыночных условиях со-

стоит в том, чтобы не избегать неизбежного риска, а уметь оце-

нивать его степень и не переходить за допустимые пределы.

Богатый опыт стран с развитой экономикой является на-

глядным примером как процветания, так и краха, как подъе-

ма, так и банкротства субъектов хозяйствования в зависимости

от умелого и неумелого поведения их менеджеров на рынке в

условиях риска.

Присутствие фактора риска является сильным стимулом

для экономии средств и ресурсов, что вынуждает менеджеров

предприятий тщательно анализировать рентабельность про-

ектов, ответственно разрабатывать инвестиционные сметы,

взвешивать все "за" и "против" при принятии рисковых управ-

ленческих решений. Инновационная деятельность — это всегда

рисковая деятельность. Вместе с тем организации, осуществля-

ющие инновационную деятельность, имеют более высокую рен-

табельность и обладают более высоким уровнем конкурентоспо-

собности по сравнению с организациями, занимающимися про-

изводственно-хозяйственной деятельностью с использованием

традиционных технологий и оборудования, методов организа-

ции и управления производством.

Таким образом, существование риска выступает постоянным

и сильнодействующим фактором развития субъектов хозяйство-

вания, экономики и общества в целом. Выбор же такой тактики

или стратегии управления производственно-хозяйственной дея-

тельностью, которая приводит к отсутствию риска, вредит как

самому хозяйствующему субъекту, так и всему обществу, под-

рывая динамичность и эффективность экономики.

518

Риск — это управляемый параметр, на его уровень не только

можно, но и необходимо оказывать воздействие. Теория управ-

ления хозяйственными рисками ориентирует менеджеров на

сознательное и рациональное отношение к риску.

Хотя последствия риска чаще всего проявляются в виде по-

терь ресурсов или невозможности получения ожидаемой при-

были, риск — это не только нежелательные результаты приня-

тых решений. При определенных вариантах принимаемых ре-

шений существует не только опасность не достичь намеченного

результата, но одновременно и вероятность превысить ожидае-

мую прибыль. Следовательно, риск характеризуется сочетани-

ем возможности достижения как нежелательных, так и особо

благоприятных отклонений от запланированных результатов.

Оценка риска и выбор управленческих решений в условиях

риска во многом зависят от человека, его принимающего. Одна

и та же рисковая ситуация разными менеджерами характери-

зуется неодинаково, с учетом склада ума, уровня знаний и опы-

та, характера, готовности их идти на риск. Для одного менед-

жера данный размер риска является приемлемым, тогда как

для другого — неприемлемым. Принятие рискового решения

зависит от предпочтений менеджера между ожидаемой доход-

ностью от вкладываемых средств и надежностью, понимаемой

как вероятность получения доходов.

Предпочтения между эффективностью вложения средств и

риском отражаются в виде так называемой "карты предпочте-

ний", на которой изображаются кривые, носящие название

"кривых равных предпочтений", иногда их называют "кривы-

ми безразличия" (рис. 6.6.5).

Рис. 6.6.5. Кривые равных предпочтений между доходностью и риском

519

Приемлемых уровней удовлетворенности (полезности) мо-

жет быть несколько. На рис. 6.6.5 их три. Каждая кривая рав-

ных предпочтений отражает своими точками равнопредпоч-

итаемые для лица, принимающего решения, пары ожидаемой

эффективности и рискованности решений при данном уровне

удовлетворенности человека, их принимающего.

Сравнение вариантов осуществляется попарно. Сначала

сравниваются кривые предпочтений Fi и F

. На множестве то-

чек этих кривых существует область точек, когда при одних и

тех же значениях ожидаемой доходности размер риска на кри-

вой предпочтений F

оказывается выше, чем на кривой F

. Так,

на кривых F\ и F

имеют место точки с одинаковой доходностью

Di, при этом точка, расположенная на кривой f

имеет риск R3,

а точка, расположенная на кривой F

, имеет риск R\, который

меньше Щ. Поэтому, выбирая между вариантами F\ и F

, пред-

почтение однозначно отдается варианту F

, поскольку наиболее

низкий приемлемый уровень у точек кривой Fi, а наиболее высо-

кий — у точек кривой F

. Выбор между вариантами F

и F3 скла-

дывается в пользу варианта F3, потому что при одинаковых зна-

чениях риска ожидаемая доходность точек кривой F

существен-

но выше, чем ожидаемая доходность точек кривой F

На практике нередки случаи, когда выбор между вариантами

зависит от того, что более привлекательно для человека, прини-

мающего решение: более высокая ожидаемая доходность при

большом риске или меньший риск при меньшей доходности.

Человек, принимающий рисковое решение, должен иметь

как право принятия решения, необходимого для реализации

намеченной цели, так и право ответственности за принятое им

решение. Поэтому рисковые решения должны приниматься ме-

неджером обязательно единолично. В случае риска недопусти-

мо принятие коллективных решений.

Коллектив, принявший рисковое решение, никогда не отве-

чает за его выполнение. Коллективное рисковое решение в силу

психологических особенностей отдельных индивидов (их анта-

гонизма, эгоизма, политической или идеологической платфор-

мы, материальной зависимости и др.) является более субъек-

тивным, чем рисковое решение, принимаемое одним специа-

листом.

Итак, риск не только объективен, но и субъективен. В этой

связи в теории управления хозяйственными рисками существу-

ет еще одна аксиома — аксиома приемлемости, состоящая в

том, что лицо, принимающее рисковое решение, оценивает

риск исходя из своих внутренних критериев, установок, дикту-

емых внешней средой, выбирая для себя пороги приемлемости

520

риска для каждой конкретной ситуации и формируя свое пове-

дение исходя из принятых при этом оценок.

Представления о границах приемлемости устанавливаются

субъектом интуитивно. Причем человек, принимающий риско-

вое решение, воспринимая факторы, влияющие на оценку рис-

ка, может правильно или неправильно представлять диапазон

изменения оцениваемых показателей и потому правильно или

неправильно оценивать положение верхней и нижней границ

риска. При правильном представлении диапазона оцениваемых

показателей лица, принимающие рисковые решения, называ-

ются реалистами, в случае неправильного — маргиналистами.

Последние подразделяются на сужающих маргиналистов,

уменьшающих диапазон изменения оцениваемых показателей,

а значит недооценивающих значение риска, и на расширяю-

щих маргиналистов, увеличивающих диапазон изменения оце-

ниваемых показателей, и, следовательно, переоценивающих

значение риска.

Оценка менеджером риска в немалой степени определяется

воздействием результатов реализации его предыдущих реше-

ний. Ошибки, допущенные ранее в аналогичной ситуации, дик-

туют выбор более осторожной оценки, и наоборот.

На оценку менеджером риска оказывает также влияние его

отношение к риску вообще. Психологи в зависимости от отно-

шения к риску объединяют людей в группы. Наиболее рас-

пространенной является группа людей, не расположенных к

риску. Вместе с тем есть люди, охотно идущие на риск. Чело-

век, расположенный к риску, при одном и том же математичес-

ком ожидании результатов отдает предпочтение рискованным

вариантам по сравнению с вполне определенным вариантом,

свободным от серьезных рисков. Что лежит в основе поведения

людей, предпочитающих риски? В основном это объясняется

наличием склонности к риску в силу того, что ими переоцени-

вается вероятность выигрыша из-за сужения диапазона изме-

нения оцениваемых показателей.

6.2. Классификация хозяйственных рисков

Риски, сопровождающие деятельность хозяйствующих

субъектов, многообразны. В зависимости от того, на каком

уровне они возникают и каков масштаб их действия, различают

риски:

• мегаэкономические, связанные с функционированием

мировой экономики в целом;

521