Фатхутдинов Р.А. Производственный менеджмент

Подождите немного. Документ загружается.

Тема 6. Основы финансового менеджмента 271

новые производственные и управленческие технологии и т. п.) в рас-

четном году; И

— то же в прошлом периоде.

Темп повышения уровня образованности персонала организации за

анализируемый период (АОП) рекомендуем определять по формуле:

(6.5)

где ОП

— среднее число лет обучения персонала в школе и учебных

заведениях в расчетном году; ОП

— то же в прошлом периоде.

Изменение среднего возраста персонала организации за анализиру-

емый период (АВП) рекомендуем определять по формуле:

(6.6)

где ВП — средний возраст персонала организации в расчетном году,

лет; ВП

— то же в прошлом периоде.

Изменение текучести персонала организации по всем причинам

за анализируемый период (ДТП) рекомендуется определять по фор-

муле:

(6.7)

где ТП

— текучесть персонала организации по всем факторам в рас-

четном году, %; ТП

— то же в прошлом периоде.

Темп ускорения обновления основных производственных фондов

организации за анализируемый период (АОФ) рекомендуется опре-

делять по формуле:

(6.8)

где ОФ — обновление основных производственных фондов организа-

ции в расчетном году, %; ОФ

— то же в прошлом периоде.

Изменение среднего возраста технологического оборудования орга-

низации за анализируемый период

(АВО)

рекомендуется определять

по формуле:

(6.9)

где ВО — средний возраст технологического оборудования организа-

ции в расчетном году, лет;

ВО

— то же в прошлом периоде.

272 Р. А.

Фатхугдинов.

Производственный менеджмент

6.4. Оценка устойчивости функционирования

организации как индикатор

ее конкурентоспособности в будущем

Устойчивость организации американские экономисты

рекоменду-

ют определять по обобщенному показателю:

(6.10)

где: Х1 — показатель эффективности рабочего капитала; Х

— показа-

тель эффективности накопленного капитала; Х

— рентабельность про-

изводства; Х

— показатель задолженности; Х

— показатель эффек-

тивности активов.

(6.11)

где О

ср

— оборотные средства, О

кр

— краткосрочные обязательства; А —

общие активы.

Экономика и жизнь. — 1995. № 2. — С. 9.

(6.12)

где К

нак

— накопленный капитал (остаток прошлых лет).

(6.13)

где П

6ал

— балансовая прибыль.

(6.14)

где К — капитал фирмы (основные фонды плюс нематериальные ак-

тивы); D — общий долг фирмы.

(6.15)

где V — общий объем продаж.

Перечисленные показатели одновременно могут служить показате-

лями эффективности функционирования фирмы.

Показатель устойчивости фирмы позволял американским экономис-

там выявлять около 90 % корпораций — потенциальных банкротов за год

до банкротства, около 70 % — за два года и 50 % — за пять лет до банкрот-

ства. Если Z > 3, то фирма устойчивая, если Z < 1,8 — неустойчивая.

Тема 6. Основы финансового менеджмента 273

6.5. Объекты финансового менеджмента

При формировании этого пункта были использованы разработки

профессора И. А. Акодиса, опубликованные им в учебнике «Финансо-

вый менеджмент»

Объектами финансового менеджмента являются:

• доходы и поступления;

• расходы и отчисления;

• эффективность деятельности организации;

• процессы управления финансовыми отношениями.

Контрагентами (объектами или субъектами) финансовых отноше-

ний организации могут быть:

1) работники организации по поводу оплаты их труда, выплаты им

ссуд, дивидендов, процентов и прочих доходов и расходов;

2) поставщики сырья, материалов, комплектующих изделий, энер-

гии, новых элементов основных производственных фондов и других

элементов входа организации;

3) потребители продукции и услуг, выполняемых организацией

потребителям;

4) государство — федеральные, региональные, местные бюджеты,

внебюджетные фонды. Преобладающая часть бюджетных и других

централизованных доходов формируется за счет средств

организации;

5) внутриотраслевые денежные отношения по вертикали, охваты-

вающие, с одной стороны, отношения между подразделениями орга-

низации, а с другой — с вышестоящими хозяйственными отраслевыми

звеньями управления. Вертикаль денежных отношений проходит че-

рез саму организацию — основную хозяйственную ячейку, где образу-

ется, движется и накапливается капитал, в том числе через специаль-

ные фонды и резервы, обеспечивающие финансирование простого и

расширенного воспроизводства (амортизационный фонд, фонд разви-

тия производства, науки и техники и др. фонды);

6) банки, охватывающие ссудные операции (выдача и возврат кре-

дита, уплата и получение процентов), хранение и накопление денеж-

ных средств для последующего их авансирования в капитальные и те-

кущие затраты, реинвестирование, финансирование инновационной

деятельности, кассовые операции по безналичным и налично-денеж-

ным расчетам и другие операции;

Финансовый менеджмент: Учебник / Под ред. Г. Б. Поляка. — М.: Финан-

сы, ЮНИТИ, 1997.

274

Р. А. Фатхутдинов. Производственный менеджмент

7) биржи (фондовые, валютные, товарные), страховые организации,

имущественные фонды и прочие контрагенты финансово-кредитной

системы.

Процессы управления финансовыми отношениями включают про-

цессы концентрации денежных ресурсов в фонды (в том числе форми-

рование капитала), их распределение, использование и оценку эффек-

тивности экономического и социального развития организации.

Главными условиями качественного выполнения работ по финан-

совому менеджменту являются: 1) исключение двойной бухгалтерии

и бартера во взаимоотношениях; 2) повышение качества информаци-

онного обеспечения за счет применения надежных и быстродействую-

щих технических средств и научно-обоснованных методов получения

информации; 3) переход на международные стандарты по финансо-

вой и бухгалтерской отчетности.

К началу 2001 г. Комитет по международным стандартам финансо-

вой отчетности разработал и опубликовал сорок международных стан-

дартов бухгалтерского учета и финансовой отчетности, которые в Рос-

сийской Федерации намечено ввести с 1 января 2004 г. (табл. 6.1)

Таблица

6.1

Международные стандарты финансовой отчетности

№ стандарта

МСФО 1

МСФО 2

МСФО 4

МСФО 7

МСФО 8

МСФО 11

МСФО 12

МСФО 14

МСФО 15

МСФО 16

МСФО 17

МСФО 18

МСФО 19

МСФО 20

МСФО 21

МСФО 22

Наименование стандарта

Предоставление финансовой отчетности

Резервы

Отчет об амортизации

Отчет о движении денежных средств

Чистая прибыль или убыток, фундаментальные ошибки

и изменения в учетной политике

Договоры подряда

Налоги

Сегментная отчетность

Информация, отражающая изменение цен

Основные средства

Аренда

Валовой доход

Вознаграждения работников и пенсионные пособия

Субсидии правительства

Влияние изменения валютного курса

Объединение компаний

Терехова В. А. Международные и национальные стандарты учета и фи-

нансовой отчетности. — СПб.: Питер, 2003.

Тема 6. Основы финансового менеджмента

275

№ стандарта

МСФО 23

МСФО 24

МСФО 25

МСФО 26

МСФО 27

МСФО 28

МСФО 29

МСФО 30

МСФО 31

МСФО 32

МСФО 33

МСФО 34

МСФО 35

МСФО 36

МСФО 37

МСФО 38

МСФО 39

МСФО 40

Наименование стандарта

Проценты по займам

Сведения о вышестоящих организациях

Учет инвестиций

Учет и отчетность по пенсионным планам

Консолидированные финансовые отчеты

Отчетность ассоциированных компаний

Финансовая отчетность в условиях гиперинфляции

Финансовая отчетность банков

Отчетность совместных предприятий

Финансовые инструменты

Прибыль в расчете на одну акцию

Промежуточная финансовая отчетность

Операции по дисконту

Обесценивание активов

Непредвиденные расходы

Нематериальные активы

Финансовые инструменты: признание и оценка

Инвестиционная собственность

6.6. Субъекты финансового менеджмента

Главным субъектом финансового менеджмента организации явля-

ется финансовый директор (финансовый топ-менеджер), в его подчи-

нении находятся финансовые менеджеры.

Профессиональные обязанности и права финансового менеджера мож-

но сгруппировать следующим образом

• нормативный финансовый контроль эффективности деятельно-

сти организации, что конкретно выражается в постоянной заботе

об увеличении денежных доходов и поступлений, оптимизации

расходов и отчислений, росте суммы превышения первых над по-

следними;

• планирование финансовой деятельности, анализ, разработка и ре-

ализация финансовых решений;

• определение прав и обязанностей (участков финансовой работы)

каждого сотрудника подведомственных влужб;

• выбор системы оплаты труда, стимулирующей рост эффективно-

сти всех подразделений организации;

Финансовый менеджмент: Учебник / Под ред. Г. Б. Поляка,

сы,

ЮНИТИ, 1997.

М.: Финан-

276 Р. А. Фатхутдинов. Производственный менеджмент

• подписание (визирование) всех документов финансовой службы;

• делегирование ответственности по отдельным участкам финан-

совой работы другим подразделениям организации или внешним

«подрядчикам»-исполнителям: аудит, эккаунтинг (расчеты и биз-

нес-справки о финансовом состоянии контрагентов, смежников,

конкурентов и пр.), трастовое (доверительное) управление, напри-

мер ценными бумагами, партнерство по совместной деятельности,

посредническая, в том числе биржевая, деятельность, экономи-

ческая, юридическая и иная экспертиза при заключении контрак-

тов или принятии инвестиционных решений и т. д.;

• выработка и определение финансовой стратегии в учетно-анали-

тической, инвестиционной, распределительной политике и т. д.

Перечислим основные функции службы финансового менеджмента

организации

1. Финансово-кредитное прогнозирование и планирование. Связь

с банками по кассовому исполнению бизнес-плана, кредитова-

нию и пр.

2. Оперативная деятельность, связанная с текущими затратами

(себестоимостью), реализацией продукции, распределением до-

ходов.

3. Финансовые рынки: ценные бумаги, фондовая и валютная бир-

жи, кредит, валютные операции и пр.

4. Капитальные вложения (физические инвестиции) и нематери-

альные активы, финансирование НИОКР и т. п.

5. Анализ, информация, рейтинговые оценки, внутренний аудит.

6. Контроль за состоянием, финансированием и движением основ-

ного и оборотного капитала.

7. Налоги и обязательные отчисления в централизованные фонды

государства, получение ассигнований из них.

Организационная модель и взаимодействие субъектов финансовой

инфраструктуры представлена на рис. 6.4.

При изложении данной главы мы стремились охватить только основ-

ные вопросы, а также материалы, излагаемые впервые (п. 6.1-6.3).

Подробно комплексные и динамичные вопросы финансового менедж-

мента рассматриваются в специальной литературе.

Финансовый менеджмент: Учебник / Под ред. Г. Б. Поляка. — М.: Финан-

сы, ЮНИТИ, 1997.

Тема 6. Основы финансового менеджмента

277

1. Финансы организаций, отраслей, ведомств

Финансовые службы: персонал этих служб,

финансовые менеджеры, ведомственная

контрольно-ревизионная служба

2. Бюджетная система.

Внебюджетные фонды

Минфин РФ и система

финорганов. Казначейство.

Госналогслужба.

Налоговая полиция и пр.

3. Кредит

Центробанк РФ, расчетно-кас-

совый центр ЦБ РФ. Ком-

мерческие банки, инвестици-

онные фонды, лизинговые

и прочие организации

4. Фондовый рынок — биржи

Комиссар, администрация.

Брокеры, дилеры, маклеры,

консультанты и пр.

5. Страхование

Организации добровольного

имущественного и личного

страхования

(в т. ч. медицинского)

6. Аудит

Аудиторская палата. Ауди-

торские фирмы, независи-

мые аудиторы внутри

и вне коммерческих структур

7. Прочие

Финансовые, трастовые,

информационные, эккаун-

тинговые,

инновационные

и прочие компании и фонды

Рис. 6.4. Организационная модель и взаимодействие

субъектов финансовой инфраструктуры

Краткие выводы

1. Структура и принципы финансового менеджмента должны фор-

мироваться не сверху вниз, а наоборот, снизу вверх, с каждого товара

на каждом рынке (сначала — синтез, потом — анализ).

2. Следует заниматься не только тактическим финансовым менедж-

ментом, но и стратегическим, что важнее и сложнее.

3. Следует осуществлять мониторинг и диагностику финансового

состояния организации, определять его устойчивость как индикатор

конкурентоспособности организации в перспективе.

Контрольные вопросы

1. Раскройте цели финансового менеджмента.

2. Каковы функции финансового менеджмента на современном

этапе?

278 Р. А. фатхутдинов. Производственный менеджмент

3. Чем отличается стратегический финансовый менеджмент от так-

тического?

4. Какие требования предъявляются к финансовым показателям?

5. Почему финансовые показатели, определяющие эффективность

организации, сначала нужно синтезировать, а потом — анализи-

ровать?

6. Какова связь между стратегическим маркетингом и стратегиче-

ским финансовым менеджментом?

7. Как анализируется финансовое состояние организации с пози-

ций конкурентоспособности?

8. Раскройте компоненты цикла прибыльности товара в динамике.

9. Как определяется граница безубыточности программы?

10. Раскройте систему финансовых показателей деятельности фирмы.

11. Раскройте сущность эффективности системы управления орга-

низацией.

12. Какова связь между качеством и эффективностью системы уп-

равления организацией?

13. Раскройте принципы оценки устойчивости функционирования

организации.

14. Как определяется доходность инвестиций?

15. Как определяется доходность собственного капитала?

16. Назовите и раскройте сущность объектов финансового менедж-

мента.

17. Назовите и раскройте функции субъектов финансового менедж-

мента.

18. Раскройте структуру МСФО.

Тема 7

Основы организации

производства

Кто работает отдельно — суммирует,

вместе — умножает.

А. Богданов

Угол зрения зависит от занимаемого

места.

Закон Майлса

Вера означает действие, верьте в до-

стижимость своей цели.

Народная мудрость

Лучше один раз увидеть, чем сто раз

услышать.

Русская пословица

Структура темы

7.1. Организационные структуры.

7.2. Производственные структуры.

7.3. Виды производственных процессов.

7.4. Организация производственных процессов в пространстве.

7.5. Организация производственных процессов во времени.

7.6. Характеристика типов организации производства.

7.1. Организационные структуры

Организационная структура — это совокупность отделов и служб,

занимающихся построением и координацией функционирования сис-

темы менеджмента, разработкой и реализацией управленческих реше-

ний по выполнению бизнес-плана, инновационного проекта.

280 Р. А. Фатхутдинов. Производственный менеджмент

Основными факторами, определяющими тип, сложность и иерар-

хичность (число уровней управления) организационной структуры

предприятия, являются:

• масштаб производства и объем продаж;

• номенклатура выпускаемой продукции;

• сложность и уровень унификации продукции;

• уровень специализации, концентрации, комбинирования и коо-

перирования производства;

• степень развития инфраструктуры региона;

• международная интегрированность предприятия (фирмы, орга-

низации) и др.

Структура организации в зависимости от рассмотренных факторов

может быть линейной, функциональной, линейно-функциональной,

матричной (штабной), бригадной, дивизиональной либо проблемно-

целевой. Первые шесть типов структур вкратце рассмотрены в табл. 7.1.

Проблемно-целевая структура рассматривается отдельно.

Каждый из перечисленных типов структур имеет свои недостатки

и преимущества. Для выбора (проектирования) конкретной структу-

ры предприятия (организации) необходимо выполнить анализ основ-

ных факторов, влияющих на формирование структуры, которые упо-

минались в начале данного раздела.

К факторам развития структуры предприятия относятся следу-

ющие:

• развитие специализации и кооперирования производства;

• автоматизация управления;

• применение совокупности научных подходов к проектированию

структуры и функционированию системы менеджмента;

• соблюдение принципов рациональной организации производ-

ственных процессов (пропорциональность, прямоточность и др.);

• перевод существующих структур управления на проблемно-це-

левую структуру.

Основными принципами формирования проблемно-целевой структу-

ры предприятия являются:

• целевой подход, т. е. формирование структуры на основе дерева

целей предприятия;

• комплексность в определении числа заместителей руководителя

предприятия (1-й уровень дерева целей);