Гиляровская Л.Т. Экономический анализ

Подождите немного. Документ загружается.

Глава 2

Метод и методика

экономического анализа.

Способы и приемы

2.1.

Метод и методика

экономического анализа

Любая наука, в том числе и экономический анализ, в своих

исследованиях базируется на диалектическом методе познания.

Использование этого всеобщего метода в анализе коммерческой

деятельности организаций предусматривает изучение явлений и

процессов в движении, развитии и изменении, предполагает ис-

следование как положительных, так и отрицательных их сторон,

а также внутренних противоречий, выявление и изучение при-

чинно-следственных взаимосвязей. Диалектический подход к

изучаемым объектам означает рассмотрение их в качестве слож-

ных систем, требующих в процессе познания как детализации

причин и фа'кторов развития, так и обобщения результатов ана-

лиза. Достигается это с помощью разработки системы показате-

лей для комплексного исследования причинно-следственных свя-

зей явлений и процессов.

Можно выделить несколько значимых отличительных особен-

ностей диалектического метода познания в экономическом ана-

лизе.

Прежде всего использование системы, именно системы, по-

казателей для характеристики разных сторон хозяйственной дея-

тельности организации. Такая система формируется под воздей-

ствием объективных условий и процессов. Причем показатели все

время изменяются, поскольку коммерческая деятельность не яв-

ляется застывшей формой. Исследование причин и направленно-

сти таких изменений безусловно представляет научный интерес.

Кроме того, не менее важно в анализе не только выявить, но и

измерить

причинно-следственные

взаимосвязи между показателями.

Метод исследования тесно связан с методикой, через которую

он и реализуется. Методика как совокупность правил, приемов и

способов для целесообразного выполнения какой-либо работы

всегда конкретна. Она зависит от цели, задач, объектов исследо-

вания, от содержания программы изучения, вида экономического

анализа, последовательности и сроков его проведения.

Узловым элементом методики представляется выбор системы

показателей для исследования объектов и предмета анализа, а так-

же разработка моделей их взаимосвязи. Измерение причинно-

следственных взаимосвязей в экономическом анализе, оценка

результатов влияния различных факторов на итоговые показате-

ли,

первичная обработка исходной информации проводятся с по-

мощью специального инструментария — способов и технических

приемов. Они являются важнейшими элементами методики эко-

номического анализа. Взаимосвязь метода и методики его реали-

зации, способов и приемов представлена в виде схемы на рис. 2.1.

В составе технических приемов экономического анализа пер-

востепенная роль принадлежит математическим способам изме-

рения и оценки. Многообразие и широта используемых спосо-

бов математических расчетов показаны на рис. 2.2.

Практически решение любого аналитического вопроса в раз-

ных сферах современного бизнеса не может обходиться без со-

ответствующих расчетов^ например, в: финансовом оценивании;

описании факторных моделей; факторных расчетах; исследова-

ниях связи количественных характеристик; комплексной оценке

результатов коммерческой деятельности и др. Аналитик посто-

янно будет убеждаться в этом как при изучении теории эконо-

мического анализа, так и в практической деятельности.

В качестве резюме обратимся к определению метода эконо-

мического анализа.

Метод

экономического

анализа — это диалектический подход и

способы изучения, измерения и обобщения влияния многочисленных

факторов на

изменение

результатов деятельности организации для

их улучшения. Метод реализуется через конкретные методики в

зависимости от особенностей целей, задач, объектов, способов и

технических средств исследования.

2.2.

Традиционные приемы

экономического анализа

Способами аналитической обработки экономической инфор-

мации являются: сравнения, использование абсолютных и отно-

сительных величин, сортировка и группировка исходных дан-

ных, различные виды оценок, определение отклонений, процент-

ных и средних величин и др. Исходная информация и результа-

ты анализа систематизируются в таблицах, отражаются в графи-

ках. Все эти виды аналитической обработки информации невоз-

можно выполнить без привлечения математических способов и

Диалектический способ

исследования объектов анализа

• изучение явлений и процессов в

движении, развитии, изменении

• выявление положительных и отри-

цательных сторон, внутренних про-

тиворечии

• определение причинно-следственных

взаимосвязей явлений и процессов

• исследование количественных ха-

рактеристик причинно-следственных

взаимосвязей

• оценка объектов анализа как слож-

ных систем с детализацией факторов

и причин развития

• обобщение и разработка системы

показателей для комплексного, сис-

темного изучения причинно-след-

ственных связей явлений и процес-

сов в хозяйственной деятельности

Методики аналиуа

Этапы проведения

аналитических исследований

• определение цели, задач, по-

требителей аналитической ин-

формации

• выбор системы показателей

для исследования и моделиро-

вания их взаимосвязи

• выбор способов исследова-

ния, технических приемов и

средств

• подготовка источников ин-

формации для проведения ана-

лиза

• интерпретация результатов

исследования

Математические

Эвристические

V V

• традиционные спо-

собы обработки ин-

формации*

• математическое опи-

сание факторных мо-

делей

• методы факторного

анализа: детерминиро-

ванного и стохастиче-

ского

• оптимизация пока-

зателей

• методы финансового

оценивания и оценки

предпринимательских

рисков (приемы фи-

нансовой математики)

• творческого по-

иска

• интуитивные

• экспертных оце-

нок специалистов

Рис.

2.1.

Примерная

схема

взаимосвязи

метода,

методики,

приемов и

способов экономического

анализа

приемов. Блок логико-экономических приемов наглядно пред-

ставлен на рис. 2.2.

В экономических исследованиях широкое распространение

получил

способ

сравнения.

Он представляет собой оценку и ана-

лиз исследуемого объекта через аналогичные объекты (логиче-

ски сопоставимые, но разнородные по экономическому содер-

жанию, например, прибыль: активы), поскольку цифровые зна-

чения показателей обретают особый смысл только при их со-

поставлении с другими показателями. Важным условием срав-

нения показателей является их

сопоставимость.

В качестве базы

для сравнения могут использоваться: показатели прошлых лет;

бизнес-плановые и нормативные значения; достижения науки и

передового опыта; уровни показателей ближайших конкурентов;

средние показатели объектов исследования в территориальном

разрезе; варианты управленческих решений; теоретически макси-

мально возможные, потенциальные и прогнозируемые показатели.

Весьма содержательными являются

сравнения параллельных

и ди-

намических

рядов,

позволяющие выявить форму и особенности

взаимосвязей между показателями. Так, рост выручки от продаж

при одновременном росте средней за тот же период стоимости

машин и оборудования приведет к росту их фондоотдачи только в

том случае, если рост стоимости активной части основных произ-

водственных фондов будет происходить более медленными темпа-

ми.

Познавательны

вертикальные

сравнения,

позволяющие изучить

структуру явлений и процессов и тенденции в их изменении.

Интересны

многомерные

сравнения в анализе, когда сопос-

тавляются несколько показателей (подчас широкий их круг)

по нескольким объектам. Многомерные сравнения использу-

ются для комплексной оценки результатов деятельности при

конкурентных сопоставлениях с целью установления финан-

совых рисков. Для таких сравнений разработаны и использу-

ются на практике специальные алгоритмы (некоторые из них

рассматриваются ниже).

Роль сравнений в экономическом анализе определяется тем,

что этот способ позволяет достичь ряда важных целевых устано-

вок, например, таких, как оценка хода выполнения текущих и

перспективных бизнес-планов, имеющихся возможностей эко-

номии ресурсов, выбора оптимальных вариантов решения, оцен-

ка степени бизнес-рисков.

Количественная определенность показателей, в том числе и

тех, которые сравниваются, выражается в абсолютных и относи-

тельных величинах. Относительные показатели по отношению к

Традицион-

ные логичес-

кие приемы

обработки

информации

•

сравнения,

в том числе

многомерные

•

относитель-

ные и средние

величины

•группировки

•

балансовые

•

графические

•

табличные

Математические приемы и способы Эвристические приемы

Логико-

экономические

приемы

Приемы

детерминирован-

ного анализа

Моделирование фактор-

ных систем, в том числе

для маржинального

анализа:

•

аддитивных

•

мультипликативных

•кратных

•

комбинированных

Способы факторных рас-

четов:

•

ценные подстановки

•

абсолютных разниц

•

индексный

•

относительных разниц

•

интегральный

•

пропорционального

деления и др.

Способы

детерминированной

комплексной оценки:

•

метод сумм

•

суммы мест

•

средней геометрической

•

метод расстояний

Приемы

финансовой

математики

Простые и слож-

ные проценты:

•

эквивалентность

простой и слож-

ной процентной

ставки

•

математический

и коммерческий

методы дисконти-

рования

•

определение на-

ращенной суммы

на основе простых

процентных и

учетных ставок

•

определение на-

ращенной суммы

на основе слож-

ных процентов

Приемы

стохастического

анализа

Корреляция

для исследования

связи

количественных

характеристик

Способы корреля-

ционного анализа:

•

парная, ранго-

вая,

каноничес-

кая,

частная, мно-

жественная корре-

ляция

•

регрессионный

анализ

•

дисперсионный

анализ

•

компонентный

анализ

•

современный

многомерный

факторный анализ

др.

Приемы

оптимизации

показателей

Математическое

программирование:

•

линейное, блоч-

ное,

нелинейное,

динамическое

•

исследование

операций

•

теория игр, тео-

рия массового

обслуживания

•

сетевые методы

планирования и

управления, теория

управления запа-

сами и др.

Экономико-

математические

методы

Психологические

приемы творческого

мышления

Приемы:

•

аналогий, инверсии

(системы «наоборот»)

•

мозгового штурма

•

контрольных воп-

росов

•

конференций идей,

гирлянд и ассоциа-

ций, коллективного

блокнота, функцио-

нального изобрета-

тельства

•

морфологический

анализ

•

интуитивные и

экспертные приемы

Рис.

2.2. Примерная схема приемов и

способов экономического

анализа

базе сравнения получают путем деления одной величины на

другую. Исчисляются они в долях единицы, в коэффициентах,

если основание равно 1; в процентах (%), если основание равно

100;

в промилле (%о), если за базу сравнения берется 1000; в про-

децимилле (%со), если база составляет 10 000.

Содержание, задачи и познавательное значение количест-

венных соотношений определяют виды

относительных

показа-

телей:

бизнес-плана и его выполнения, динамики, структуры,

координации, интенсивности, эффективности и др. Надо отме-

тить высокую аналитичность относительных величин при харак-

теристике интенсивности использования ресурсов, изучении по-

казателей структурного порядка и координации. Относительные

показатели координации отражают, во сколько раз какая-либо

часть совокупности больше другой. Такими показателями явля-

ются, например, леверидж (отношение заемного капитала к соб-

ственному), сила воздействия операционного рычага (отноше-

ние маржинального дохода к прибыли от реализации), имеющие

исключительно большое познавательное значение.

В экономическом анализе часто применяются

средние

вели-

чины,

которые представляют собой обобщающую характеристику

качественно однородных, но количественно отличных друг от

друга величин. Исходные данные и содержание исчисляемого

показателя предопределяют вид используемой средней: арифме-

тическая, хронологическая моментного ряда, геометрическая,

квадратическая, каждая в форме простой и взвешенной. К

структурным средним относятся мода и медиана. Наиболее час-

то в аналитических расчетах используется средняя арифметиче-

ская, простая и взвешенная, а также среднегеометрическая. На-

помним алгоритмы некоторых из них.

Средняя арифметическая

взвешенная:

где Ixf

— сумма

произведений величины признаков

на их

частоты (веса);

Е/

—

общая численность единиц совокупности.

Если частоты (веса) представлены не абсолютными величи-

нами, а относительными, например, в долях единицы, в коэф-

фициентах, то алгоритм будет такой:

Yxd,

где d

—

частотность.

Средняя

геометрическая:

Xjj = щXj x X2 xX3 x...x x„ = vTlxx ,

где п — число вариантов;

—

варианты признака х;

—

знак произведения.

Средняя геометрическая широко применяется для исчисления

средних темпов изменения в рядах динамики. Обоснованное ис-

пользование средних величин в экономическом анализе, их смы-

словая нагрузка определяются группировкой исходной для расче-

тов информации. Это связано с делением значительного числа

объектов и их информационных характеристик на качественно

однородные группы в зависимости от того или иного признака.

Индивидуальные величины показателей заменяются средне-

групповыми. Группировки позволяют не только систематизиро-

вать материал, но и выявлять характерные и типичные взаимо-

связи процессов, гасить случайные отклонения.

В анализе используют такие виды группировок: типологиче-

ские (например, группировка организаций по видам собственно-

сти);

структурные — для оценки внутреннего строения показа-

телей (например, для изучения персонала по стажу работы, по

профессиям и др.); аналитические группировки — для изучения

взаимосвязи факторных и результативных показателей (напри-

мер,

зависимости суммы выданного банком кредита от величи-

ны процентной ставки).

К традиционным способам обработки и проверки исходной

информации относится балансовый. Он используется, кроме то-

го,

для измерения влияния на результативный показатель адди-

тивно связанных с ним факторов. При аддитивной форме зави-

симости обобщающий показатель представляет собой алгебраи-

ческую сумму частных. На основе балансового приема разрабо-

тан и такой способ факторного анализа, как пропорционального

деления, или долевого участия.

Балансовый способ нашел широкое применение в анализе

обеспеченности организации трудовыми, материальными и фи-

нансовыми ресурсами и полноты их использования, в исследо-

вании соответствия платежных средств платежным обязательст-

вам и др. В качестве технического приема балансовый способ

используется для проверки правильности аналитических расче-

тов путем составления баланса отклонений.

Среди первичных способов анализа особое внимание должно

быть уделено графическому отображению исходной информа-

ции и результатов ее обработки. Наиболее распространены диа-

граммы и линейные графики.

Для отображения данных из таблиц частот в виде отдельных

столбцов используются гистограммы. Часто столбиковые диа-

граммы отображают данные, относящиеся одновременно и к чи-

словым, и к нечисловым, качественным, переменным. Такие диа-

граммы могут быть использованы, например, при исследовании

выработки рабочих на нескольких предприятиях. Причем стол-

биковые диаграммы — это графики, которые можно располагать

как вертикально, так и горизонтально.

Отдельные значения относительно общего количества ото-

бражаются с помощью секторных диаграмм. Они используются

для характеристики доли, например, коммерческих и управлен-

ческих расходов в общей сумме затрат.

Линейные графики (ломаная частотности) применяются для

отражения данных за определенный временной период, а так-

же в случае необходимости сравнения нескольких наборов дан-

ных, когда на графике будет изображена не одна ломаная ли-

ния, а несколько.

Значение использования графиков в экономическом ана-

лизе огромно. Они, во-первых, облегчают изучение материа-

ла, поскольку наглядны, иллюстративны, могут сигнализиро-

вать о неблагоприятных тенденциях в исследуемых объектах.

Во-вторых, имеют аналитическое значение, так как позволяют

заметить закономерности во взаимосвязях показателей, кото-

рые не всегда видны при использовании только числовой ин-

формации. В-третьих, графики могут служить способом рас-

чета величины какого-то показателя, например объема реали-

зации в критической точке при маржинальном анализе.

Составление таблиц — прием, исключительно широко исполь-

зуемый в экономическом анализе. Это связно с тем, что таблицы

компактно и концентрированно, как бизнес-конспект, раскрывают

языком цифр не только исходную информацию, но и алгоритмы

расчетов и их результаты. Они отражают по существу мнение ана-

литика по поводу ситуации в бизнесе, требующего внимания со

стороны менеджеров соответствующего уровня управления.

В таблицах принято располагать: сначала абсолютные показа-

тели, а затем относительные; исходную информацию ранее, чем

расчетные показатели; сначала факторные показатели, потом —

результативные; далее — последовательные действия факторного

анализа и баланс отклонений, сводные результаты анализа.

Роль таблиц настолько велика, что позволяет говорить о бес-

текстовом анализе при наличии профессионально составленных

таблиц. В связи с этим возрастают требования к порядку состав-

ления таблиц, к правилам, которых аналитик должен придержи-

ваться, базируясь на знаниях как сущности изучаемых явлений

и процессов, так и методики их анализа.

2.3.

Детерминированное моделирование

факторных систем

Детерминированный факторный анализ в качестве цели вы-

двигает изучение влияния факторов на результативный показа-

тель в случаях его функциональной зависимости от ряда фак-

торных признаков.

Функциональную зависимость можно выразить различными

моделями: аддитивной; мультипликативной; кратной; комбини-

рованной (смешанной).

Аддитивную

взаимосвязь можно представить как математиче-

ское уравнение, отражающее тот случай, когда результативный

показатель — это алгебраическая сумма нескольких факторных

признаков:

Y,x

+ ... +

1=1

Мультипликативная взаимосвязь отражает прямую пропор-

циональную зависимость исследуемого обобщающего показателя

от факторов. Математическая запись при этом будет такая:

У = П Xj = Х\ ХХ2 X*3 Х...ХХ„ ,

1=1

где П

—

общепринятый знак произведения нескольких сомножителей.

Кратная

зависимость

результативного показателя (у) от фак-

торов математически отражается как частное от их деления:

У = xi

•

Комбинированная

(смешанная) взаимосвязь результативного и

факторных показателей представляет собой сочетание в различ-

ных комбинациях аддитивной, мультипликативной и кратной

зависимостей:

a+b a axb

= (а

+ Ь)хс; у

; у

; у= И Т.Д.

с b+c+d с

Известен ряд приемов моделирования факторных систем: рас-

членения; удлинения; расширения и сокращения исходных крат-

ных двухфакторных систем типа —. В результате процесса мо-

их

делирования из двухфакторной кратной модели формируются

аддитивно-кратные, мультипликативные и мультипликативно-

кратные многофакторные системы типа:

, x + y

+ z

, , j, xxyxzxl

f=—- ; f

xxyxzxl; f

— и др.

Ч Я

Примером расчленения одного из факторных показателей при

моделировании аддитивных факторных систем может служить

зависимость объема реализации от объема выпуска продукции и

использования продукции на другие, кроме реализации, цели.

Глубина расчленения второго из названных факторных показа-

телей может быть различной.

Прием расчленения исходной факторной системы применим и

к мультипликативным моделям. Факторов-мультипликаторов мо-

жет быть предусмотрено не два, а значительно большее количество

за счет последовательного расчленения каждого из них. Например,

годовой объем выпущенной продукции может быть представлен

как произведение среднегодовой численности рабочих и среднего-

довой выработки каждого из них. Другой вариант зависимости

указанного результативного показателя может включать три, четы-

ре или большее число мультипликаторов. Среди них, кроме ука-

занных выше, могут быть, например, количество отработанных в

среднем дней одним рабочим, средняя продолжительность рабо-

чего дня и среднечасовая выработка продукции одного рабочего.

Кратные модели могут быть преобразованы путем удлине-

ния, расширения и сокращения.

Удлинение в кратных системах предусматривает замену фак-

торов в числителе или знаменателе дроби на сумму однородных

показателей. В результате может быть получена, например, ад-

дитивная модель с новым составом факторов.

Пример. Надо удлинить систему, отражающую прямую про-

порциональную зависимость затрат на рубль стоимости продук-

ции (Z) от общей суммы затрат (S) и обратно пропорциональ-

ную зависимость названного результативного показателя от

стоимости выпущенной продукции (N):

3 + М + АН

~ N~ N

Если общую сумму затрат детализировать и выделить от-

дельно затраты на оплату труда (3), на материалы (М), на амор-

тизацию и накладные расходы (АН), то получим аддитивную

модель с новым набором факторов: