Тавасиев А.М. Банковское дело. Управление и технологии

Подождите немного. Документ загружается.

410

Раздел П. Финансовые и управленческие технологии...

Окончание

табл.

17.3

1 1

12.10.1994—16.11,1994

17.11.1994

—

5.01.1995

6.01.1995

—

15.05.1995

11.11.1997—16.02.1998

17.02.1998—1.03.1998

19.05.1998

—

26.05.1998

27.05.1998

—

4.06.1998

29.06.1998

—

23.07.1998

170

180

200

150

16.05.1995

—

18.06.1995

19.06.1995—23.10.1995

24.10.1995

—

30.11.1995

1.12.1995

—

9.02.1996

10.02.1996

—

23.07.1996

24.07.1996—18.08.1996

19.08.1996

—

20.10.1996

21.10Л996—1.12.1996

2.12.1996

—

9.02.1997

10.02.1997

—

27.04.1897

28.04.1997—15.06.1997

16.06.1997

—

5.10.1997

6.10.1997—10.11.1997

2.03.1998 —15.03.1998

16.03.1998 —18.05.1998

5.06.1998

—

28.06.1998

24.07.1998

—

9.06.1999

10.06.1999

—

23.01.2000

24.01.2000

—

20.03.2000

21.03.2000

—

9.07.2000

10.07.2000

—

3.11.2000

4.11.2000

—

8.04.2002

9.04.2002

—

6.08.2002

7.08.2002—16.02.2003

17.02.2003

—

20.06.2003

21.06.2003

—

14.01.2004

15.01.2004—14.06.2004

15.06.2004—

настоящее время

' 4

195

180

170

160

120

ПО

В частности, ставка за кредит овернайт (однодневный расчетный кредит ЦБ)

точно соответствует ставке рефинансирования.

Реанимация механизмов рефинансирования

После августа 1998 г. Центральный банк почти полностью перестал выдавать

рефинансовые кредиты. Причем эта его политика продолжалась целых пять лет

(табл.

17.4).

Глава 17. Отношения с учреждениями Центрального банка

411

Таблица 17.4

Участие Банка России в рефинансировании коммерческих банков

1.01.2002

1.04.2002

1.07.2002

1.10.2002

1.01.2003

Всегр пассивов банков-

ского сектора,

млрд руб.

3159,7

3333,2

3583,9

3799,2

4145,3

В том числе кредиты, депозиты и иные привле-

ченные средства, полученные кредитными орга-

низациями от Банка России^

46,6/1,5

26,6/0,8

25,5/0,7

19,1/0,5

6,2/0,1

в числителе — абсолютные значения (млрд руб.), в знаменателе — в % к сумме пассивов.

Практически все банкиры и специалисты сходились в том, что Центральный

банк должен возобновить рефинансирование банков, как минимум изменив порядок

выдачи ломбардных кредитов. Ведь все эти годы имел место по сути обратный про-

цесс — Банк России финансировал свои операции за счет бесплатных (ФОРы) или

дешево ему достаюпщхся средств коммерческих банков (см. следующий параграф).

Только в конце 2002 г. — начале 2003 г. руководство Банка России решилось

попробовать начать постепенно реанимировать механизмы рефинансирования. Пер-

вым осторожным шагом на этом пути было введение в практику отношений с бан-

ками, являющимися контрагентами ЦБ по операциям купли-продажи иностранной

валюты на внутреннем валютном рынке, такого финансового инструмента, как ва-

лютный своп (покупка у банков долларов США за рубли сроком «сегодня» по офи-

циальному курсу доллара с их последующей продажей сроком «завтра»).

Инструмент, используется недостаточно активно. Так, после сентября 2002 г. данные

операции не проводились в ноябре того же года, в феврале

—

июне,

августе, ноябре

декаб-

ре

2003

г., в январе

—

марте 2004 г. В апреле такие сделки с уполномоченными банками бы-

ли заключены на общую сумму в 3,714 млрд

долл.

США, в мае

—

на 1,211

млрд

долл.,

в ию-

ле

— на 67,5 млн

долл.

Затем Центральный банк сообщил, что с января 2003 г. приступает к еженедель-

ному проведению аукционов биржевого так называемого модифицированного peпo^

Далее были предприняты следующие шаги.

Как уже отмечалось, бьш расширен состав ломбардного списка.

С октября 2003 г. Банк России приступил к регулярному проведению следую-

щих видов аукционов: еженедельно — ломбардных кредитных аукционов на срок две

недели; еженедельно — аукционов прямого репо на одну неделю; ежемесячно — аук-

ционов прямого репо на три месяца. К участию в аукционах принимаются заявки соот-

ветственно по следуюпщм минимальным ставкам (% годовых) —

6,5;

Репо (сделка репо) — двусторонняя сделка продажи (покупки) ценных бумаг (первая часть сдел-

ки) с обязательством обратной покупки (продаж) бумаг того же выпуска

том же количестве (вто-

рая часть сделки) через определенный в условиях такой сделки срок и по определенной в ее усло-

виях цене. Право собственности на бумаги сначала переходит к первоначальному покупателю, а

потом обратно к первоначальному продавцу.

412 Раздел П. Финансовые и управленческие технологии...

Например, с конца 2003 г. Центробанк стал регулярно объявлять (путем публикации

официальной оферты) о приобретении у кредитных организаций любого количества ранее

проданных им облигаций федерального займа с амортизацией долга (ОФЗ-АД) отдельных

выпусков.

Уже в 2003 г. с 5 до 30 возросло число регионов России, банки которых полу-

чили возможность пользоваться расчетными кредитами овернайт и внутридневными

кредитами.

В 2004 г. Банк России планировал продолжить практику предоставления денег

кредитным организациям путем проведения аукционов прямого репо. При этом

срок, на который предполагалось проводить указанные операции, при необходимо-

сти будет составлять от одного дня до 90 дней.

Тем не менее пока рано утверждать, что механизмы рефинансирования зарабо-

тали в должную силу, поскольку здесь остается немало нерешенных вопросов. Об

этом свидетельствует, в частности, пока не очень высокая популярность среди бан-

ков ломбардных кредитных аукционов. Так, в течение 2003—2004 гг. примерно ка-

ждый второй такой планировавшийся аукцион был признан не состоявшимся.

Причина, видимо, в том, что кредиты кредитам рознь. Кредиты, которые Банк

России в последнее время все же начал выдавать, представляют для банков, которые

их могут получать, всего лишь дополнительные и скудные ресурсы поддержания их

кратко- или сверхкраткосрочной ликвидности, рефинансировать в полном смысле

этого слова свои операции за счет таких средств коммерческие банки фактически не

могут. Другими словами, все дело в том, что с помощью указанных методов Цен-

тробанк выпускает свои деньги в обращение на такие кратчайшие сроки, за которые

их невозможно использовать ни в каких серьезных проектах, связанных с финанси-

рованием экономики. Заметим, кстати, что только такие «короткие деньги» способ-

ны провоцировать рост зфовня инфляции. Кроме того, пока далеко не все банки ре-

ально могут получать кредиты Центрального банка.

17.4. Размещение свободных средств в Банке России

Возможность временного размещения коммерческими банками хотя бы части их

свободных денег в Банке России предусмотрена в п. 6 ст. 46 Закона «О Центральном

банке РФ». Основной на сегодня нормативный документ, регламентирующий дан-

ный процесс, — Положение ЦБ «О порядке дроведения Центральным банком РФ

депозитных операций с кредитными организациями в валюте РФ» от 5 ноября

2002 г. № 203-П.

Общие нормы

Банк России проводит депозитные операции (операции привлечения рублевых

средств резидентов — банков и НКО) с целью «регулирования ликвидности банков-

ской системы», что в данном случае трактуется как «изъятие излишней ликвидно-

сти».

Такое обоснование названных операций не выглядит убедительным.

С этой целью Банк России взял на себя обязательство проводить: депозитные

аукционы; депозитные операции по фиксированной процентной ставке; депозитные

Глава 17. Отношения с учреждениями Центрального банка 413

операции на стандартных условиях по фиксированным процентным ставкам, опре-

деляемым на аукционной основе (по итогам депозитных аукционов), проводимые с

использованием системы «Рейтерс-дилинг» с кредитными организациями, заклю-

чившими с Банком России соответствующие генеральные соглашения; депозитные

операции на основе отдельных соглашений.

В депозитных операциях Центральный банк представляют его уполномоченные

учреждения и подразделения.

Банк России сам выбирает банки, с которыми он согласен проводить депозитные

операции. Такие банки должны отвечать достаточно серьезным

критериям:

относиться по

финансовому состоянию к 1-й категории («финансово стабильные»); аккуратно вьшол-

нять

резервные

требования;

не иметь просроченной задолженности перед Банком России.

Банк России определяет даты и способы проведения депозитных аукционов /

депозитных операций по фиксированной процентной ставке. В обоих случаях

оформляются двусторонние договоры-заявки на участие в операциях, содержащие

основные условия сделок.

Депозитные операции с использованием системы «Рейтерс-дилинг» проводят-

ся на стандартных условиях. На основе отдельного соглашения деньги в депозит

принимаются по решению Банка России.

Средства перечисляются в депозит платежным поручением банка с его коррес-

пондентского счета, открытого в подразделении Банка России.

Досрочное изъятие средств, размещенных в депозит в Банке России, не допуска-

ется. Не допускается также уступка права требования в отношении данных средств.

Депозиты в ЦБ не пролонгируются.

6. Проценты на депозиты, открытые в Банке России, начисляются по формуле

простых процентов за период фактического срока привлечения средств. Указанные

проценты уплачиваются (на корреспондентский счет банка) одновременно с возвра-

том банку суммы депозита.

Депозитный аукцион

Банк России проводит депозитные аукционы (место их проведения — Москва)

как процентный конкурс договоров-заявок банков. При этом ЦБ может назначать

начальную (максимальную) процентную ставку.

Приняв решение о проведении аукциона, Банк России публикует официальное

сообщение в «Вестнике Банка России», Б котором указывает: способ проведения

аукциона; перечень уполномоченных учреждений Банка России тех регионов, с бан-

ками которых проводится аукцион; дату перечисления средств в депозит; дату воз-

врата депозита и уплаты процентов банкам; минимальную сумму, принимаемую в

депозит; максимальную начальную процентную ставку за депозит (в % годовых) (в

случае ее назначения); наименование, адрес и телефоны учреждения или подразде-

ления Банка России, принимающего договоры-заявки банков.

Принятые договоры-заявки ранжируются по величине предложенной банками

процентной ставки начиная с минимальной. После их анализа Банк России прини-

мает окончательное решение о ставке отсечения и/или объеме средств, привлекае-

мых в депозиты. Исчерпание установленного объема средств, привлекаемых в депо-

414 Раздел П. Финансовые и управленческие технологии...

зиты, считается основанием для сокращения суммы последнего договора-заявки

(пропорционального сокращения суммы каждого договора-заявки банка, в котором

указана ставка, принятая Банком России в качестве ставки отсечения) в списке

удовлетворенных договоров-заявок.

Депозитные аукционы проводятся:

• по «американскому» способу, при котором договоры-заявки (вошедшие в

список удовлетворенных) удовлетворяются по предлагаемым банками ставкам, ко-

торые не превышают либо равны ставке отсечения;

• по

«голландскому»

способу,

при котором договоры-заявки (вошедшие в спи-

сок удовлетворенных) удовлетворяются по ставке отсечения.

Депозитные операции по фиксированной ставке

Приняв решение о проведении депозитной операции по фиксированной про-

центной ставке. Банк России публикует аналогичное ранее указанному официальное

сообщение в «Вестнике Банка России». Количество договоров-заявок одного банка,

принимаемых в этом случае, не ограничивается.

Депозитные операции с использованием «Рейтерс-дилинг»

Данные операции проводятся с банками, заключившими с Банком России (в ли-

це его ТУ) указанное ранее генеральное соглашение (типовые формы приводятся в

приложениях 4 и 5 к Положению № 203).

Региональный банк, имеющий филиал в Московском регионе и располагающий

системой «Рейтерс-дилинг», в целях ускорения расчетов по депозитной сделке мо-

жет перечислять средства в депозит с корреспондентского субсчета такого своего

филиала.

Генеральное соглашение заключается на неопределенный срок.

Банк России проводит депозитные операции с использованием «Рейтерс-

дилинг»:

• либо по процентным ставкам, определенным на аукционной основе;

• либо по фиксированным процентным ставкам на следующих стандартных

условиях:

«овернайт»

— сделка сроком на один рабочий день, при которой средст-

ва поступают (перечисляются) на счет для учета депозитов в день заключения сдел-

ки,

а возвращаются банку (с процентами) на следующий рабочий день; «том-

некст»

— сделка сроком на один рабочий день, при которой средства на счет посту-

пают на следуюпщй рабочий день после заключения сделки, а возвращаются на сле-

дующий после этого рабочий день; «одна

неделя»;

«две недели»;

«спот-некст»

—

сделка сроком на первый рабочий день, при которой средства поступают на счет на

второй рабочий день после заключения сделки, а возвращаются на следующий по-

сле этого рабочий день;

«спот-неделя»

— сделка сроком на семь календарных дней,

при которой средства поступают на счет на второй рабочий день после заключения

сделки, а возвращаются на седьмой после этого календарный день; «спот-две неде-

ли»;

«один

месяц»;

«три

месяца»;

«до

востребования»

— сделка, при которой сред-

ства поступают на счет для учета депозита до востребования в день заключения

Глава 17. Отношения с учреждениями Центрального банка 415

сделки, а возвращаются (с процентами) на основании обращения банка в Банк Рос-

сии по системе «Рейтерс-дилинг» с требованием возвратить сумму депозита до вос-

требования в срок, указанный банком в документе, подтверждающем переговоры о

возврате такого депозита.

Банк России ежедневно передает по информационной системе «Рейтер», а также

размещает на своем сервере в Интернете сообщение об условиях привлечения

средств банков в депозиты. В течение рабочего дня он может изменять указанные

условия, время заключения сделок, а также ограничивать количество сделок на оди-

наковых стандартных условиях. Представляется, это один из тех случаев, когда Банк

России «прописал» себе излишне широкие права.

Факт заключения депозитной сделки по «Рейтерс-дилинг» подтверждается до-

кументально.

Банк России вправе приостанавливать действие заключенного генерального со-

глашения (не заключать с банком новые депозитные сделки) по обусловленным в

нем причинам.

Ставки, по которым ЦБ принимает у банков рубли

депозиты, более чем скромные — от

0,5 до 1,0% годовых. При этом минимальные суммы, которые он принимает в депозит, явля-

ются разными для московских банков и региональных банков, не имеющих соответствующе-

го генерального соглашения с

ЦБ,

—соответственно 10 млн руб. и

3 млн

руб.

Официальные данные Центробанка показывают, что банки проявляют к участию

в депозитных аукционах умеренный интерес (например, с апреля по декабрь 2003 г.

в таких аукционах никогда не участвовало более 49 банков, которые представляли

максимум 23 региона России). Несмотря на это на депозитных счетах банков в ЦБ

подчас концентрируются значительные суммы.

В целях расширения технологических возможностей совершения депозитных

рублевых операций Центральный банк в начале 2004 г. предложил кредитным орга-

низациям приступить к проведению таких операций с использованием системы

электронных торгов Московской межбанковской валютной биржи (СЭТ ММВБ).

Участие в аукционах по продаже государственных облигаций

Другим способом размещения банками части своих временно свободных денег в

рамках отношений с Центральным банком является приобретение у последнего го-

сударственных облигаций по схеме репо в ходе специальных аукционов, которые он

периодически проводит. Банк России предлагает на этих аукционах облигации

(ОФЗ, ОФЗ-АД) на весьма крзшные суммы.

Рассматриваемые сделки проводятся в соответствии с нормами Положения ЦБ

«О порядке продажи Банком России государственных ценных бумаг с обязательст-

вом обратного вьпсупа» от 11 января 2002 г. № 176-П. См. также документы ЦБ:

• Положения «Об обслуживании и обращении выпусков федеральных государствен-

ных ценных бумаг» от 25 марта 2003 г. № 219-П;

• Положение «О порядке заключения и исполнения сделок репо с государственными

ценными бумагами РФ» от 25 марта 2003 г. № 220-П;

416 Раздел П. Финансовые и управленческие технологии...

• Указание «Об особенностях проведения Банком России операций прямого репо

с кредитными организациями» от

декабря

2003

г.

№

1365-У;

• Положение «О порядке депозитарного учета федеральных государственных ценных

бумаг» от

марта

2004

г.

№

253-П.

Количество банков-дилеров, принимающих участие в такого рода сделках с ЦБ,

также обычно невелико.

Вопросы без ответов

Используемый Центробанком механизм депозитных операций вызывает ряд во-

просов, на которые нет убедительных ответов.

Зачем вообще нужны депозитные аукционы (конкурсы процентов), если ЦБ на

самом деле имеет в виду помочь банкам, у которых обнаружилась «излишняя лик-

видность»? Почему он отбирает банки, которые будут участвовать в аукционе

-и

во-

обще в депозитных операциях, а не принимает «лишнюю ликвидность» у всех бан-

ков,

у которых она имеется? Почему он выбирает самые финансово крепкие банки,

если известно, что именно такие банки, как правило, не знают проблем с размеще-

нием своих ресурсов?

Зачем нужны лимиты на объемы принимаемых депозитов, если речь идет о

деньгах, «излишних» для обращения?

Почему депозиты в ЦБ нельзя пролонгировать?

Глава 18

ОТНОШЕНИЯ С КОММЕРЧЕСКИМИ БАНКАМИ

И ИНЫМИ КРЕДИТНЫМИ ОРГАНИЗАЦИЯМИ

Каждый коммерческий банк в силу производственной необходимости поддержи-

вает прямые деловые отношения с большим или меньшим числом других банков и

иных кредитных организаций. Предметом таких отношений, выступающих важным

элементом и одновременно условием нормального функционирования всей банков-

ской системы, являются прежде всего расчетно-платежные операции, которые банки

проводят для своих клиентов при участии других банков (НКО), а также собственные

операции (сделки) непосредственно между банками как самостоятельными хозяйст-

вующими единицами — главным образом в форме выдачи и получения межбанков-

ских кредитов. Общим техническим условием проведения всех подобных операций по

схеме «банк — банк» является наличие между ними корреспондентских связей.

Проблематика отношений банков с другими банками и иными кредитными ор-

ганизациями включает в себя также вопросы объединения банков в коммерческих

целях и функционирования таких объединений, а также участия банков в некоммер-

ческих объединениях кредитных организаций. Эти вопросы в настоящем учебнике

не рассматриваются.

18.1.

Корреспондентские отношения с коммерческими

банками:

цели, технологии установления и развития

Нормативно-правовая база

Законодательная база установления и поддержания межбанковских корреспон-

дентских отношений состоит всего из нескольких предложений.

Из

ст.

Закона «О банках и банковской деятельности»

Кредитные организации на договорных началах могут привлекать и размещать друг у

друга средства в форме вкладов (депозитов), кредитов, осуществлять расчеты через созда-

ваемые в установленном порядке расчетные центры и корреспондентские счета, открывае-

мые друг у друга, и совершать другие взаимные операции, предусмотренные в лицензиях,

вьщанных Банком России.

Кредитная организация ежемесячно сообщает в Банк России о вновь открытых коррес-

пондентских счетах

на

территории

РФ и за

рубежом.

Кредитные организации устанавливают корреспондентские отношения с иностранными

банками, зарегистрированными

на*

территориях офшорных зон иностранных государств, в

порядке, определяемом Банком России.

Из нормативных актов Банка России, регламентирующих в целом данное на-

правление деятельности банков (и иных кредитных организаций), можно отметить:

• Положение

«О безнашячных расчетах в РФ» от 3 октября 2002

г.

№

2-П

(часть

III,

гл.

1);

418 Раздел П. Финансовые и управленческие технологии...

• письмо «о мерах по усилению надзора за деятельностью кредитных организаций»

от 28

февраля

1997

г.

№ 419

(п.

5).

Кроме того, основные нормативные требования к установлению корреспондент-

ских отношений с банками на территории других государств содержатся в:

• письме «Об установлении российскими кредитными организациями прямых коррес-

пондентских отношений

иностранными банками» от

октября

1996

г.

№

345;

• Указании «О порядке установления уполномоченными банками корреспондентских

отношений с банками-нерезидентами, зарегистрированными в государствах и на территори-

ях, предоставляющих льготный налоговый режим и/или не предусматривающих раскрытие и

предоставление информации при проведении финансовых операций (офшорных зонах)» от

7 августа

2003

г.

№

1317-У;

• Указании «О формировании и размере резерва под операции кредитных организа-

ций

резидентами офшорных зон» от

августа

2003

г.

№

1318-У.

Необходимость и природа прямых корреспондентских отношений

По закону расчеты (платежи) в безналичном порядке между банками, их филиа-

лами могут проводиться через: 1) расчетную сеть Банка России; 2) другие банки по

корреспондентским счетам лоро и ностро, открываемым друг у друга; 3) НКО,

имеющие право проводить такие операции; 4) внутрибанковские расчетные (пла-

тежные) системы (счета межфилиальных расчетов).

Если первый путь обязателен для каждого банка, то остальные пути они исполь-

зуют по собственной инициативе в дополнение к тем возможностям, которые им

дает проведение расчетов и платежей через подразделения Центрального банка.

Корреспондентские отношения между коммерческими банками — традиционная

форма банковских связей, без которых объективно не может обойтись ни один из

них. Поэтому «используют по собственной инициативе» означает только то, что ка-

ждый банк сам выбирает себе партнеров по таким связям (а не так, будто банк мо-

жет использовать этот путь, а может и не использовать его).

В общем случае необходимость установления банками корреспондентских от-

ношений друг с другом (прямых корреспондентских отношений) объясняется кон-

кретными жизненными обстоятельствами, в конечном счете — их желанием обеспе-

чить высокую скорость прохождения и надежность платежей, в чем заинтересованы

и они сами, и их клиенты, и заработать на этом заслуженную прибыль.

Корреспондентские отношения вытекают из двух главных «источников», ко-

торыми являются: деловые связи банков с их клиентами; потребности самих банков

как коммерческих организаций, работающих на специфическом рынке. Эти отноше-

ния в первом случае используются для предоставления клиентам максимально ши-

рокого перечня услуг на взаимовыгодных условиях, а во втором удовлетворяют по-

требности самих банков как крупных потребителей банковских услуг.

Установление корреспондентских отношений между двумя банками предполага-

ет заключение корреспондентского соглашения (договора), что означает, что банки,

обменявшись контрольными документами и обговорив (зафиксировав в письменном

виде) все условия и порядки, на основании которых будут строиться их взаимоот-

ношения, начинают развивать все возможные и интересные им формы сотрудниче-

ства, выполнять различные операции по поручению друг друга в пределах установ-

ленных друг на друга лимитов на проведение тех или иных операций.

Глава 18. Отношения с коммерческими банками... 419

В рамках корреспондентского соглашения банки не только проводят расчетно-

платежные операции для своих клиентов, включая переводы и выплаты денег, ак-

цепты тратт, обеспечение аккредитивных операций, выставление гарантий, инкас-

сирование документов и т.п., но также выполняют разнообразные операции в собст-

венных интересах. Особое место здесь занимают предоставление и получение меж-

банковских кредитов, размещение межбанковских депозитов, межбанковские ва-

лютные операции, выдача взаимных гарантий и т.д.

Развитие корреспондентских отношений (для клиентов и для себя) следует рас-

сматривать как отражение бизнеса банка, более того — как рычаг его развития. Хо-

рошие корреспондентские связи могут быть только надежными и оперативными.

При этом вопрос целесообразности данных отношений в каждом конкретном случае

должен рассматриваться с позиции соотношения издержек и доходов.

Учитывая важность корреспондентских отношений, банки разрабатывают и пы-

таются реализовать свою политику по отношению к другим банкам, определяя, в

частности, с какими из них, в каких областях, какими силами и на каких условиях

развивать сотрудничество. Эта работа включает в себя анализ финансового положе-

ния банков-корреспондентов, их платежеспособности и репутации, разработку мер,

которые должны обеспечить интересы банка, защиту от риска неплатежа по опера-

циям с корреспондентом, совершенствование условий межбанковских расчетов и

платежей и повышение их эффективности.

Основные термины

Головная контора^ — подразделение банка, имеющего филиалы, расположенное по

месту регистрации банка, ведущее сводный баланс банка, а также отдельный баланс,

являющийся частью сводного. Головная контора открывает корреспондентский счет в

Банке России, может открывать корреспондентские субсчета в Банке России филиалам

по месту их расположения, а также корреспондентские счета в других банках и НКО.

Филиал — обособленное подразделение банка, созданное в порядке, установленном

в законодательстве и нормативных документах Банка России. Может иметь корреспон-

дентский субсчет в Банке России, а также счета в других банках (иных кредитных орга-

низациях).

Подразделения банка — головная контора и филиалы.

Корреспондентские счета — банковский счет банка в подразделении расчетной се-

ти Банка России, счета банка (филиала) в других банках (филиалах) и иных кредитных

организациях.

Корреспондентский субсчет — банковский счет филиала банка в подразделении

расчетной сети Банка России.

Счета межфилиальных расчетов (счета МФР) — счета, открываемые на балансах

головной конторы, филиалов для учета взаимных обязательств и платежей.

Нередко вместо «головной конторы (головного офиса)» банка употребляют выражение «голов-

ная организация». Делать этого не следует, потому что организацией (юридическим лицом) явля-

ется только банк в целом.